Scottish Mortgage Trust (SMT) акцияларынан аулақ болыңыз және оның орнына оны сатып алыңыз

Scottish Mortgage Investment Trust (LON: SMT) акцияларының бағасы соңғы бірнеше айда FTSE 100 индексінен айтарлықтай артта қалды. Ұлыбританиядағы ең ірі инвестициялық трасттың акциялары 654p деңгейінде саудаланды, бұл 2020 жылдың наурызынан бергі ең төменгі деңгей. Ол 58 жылғы ең жоғары нүктеден 2022%-дан астамға құлдырады.

Scottish Mortgage Investment Trust белгілі бір себептермен арзан

Baillie Gifford's Scottish Mortgage - бұл жеке және мемлекеттік компанияларға негізінен технология саласына инвестиция салатын жетекші қор. Нәтижесінде, технологиялық қорлардың құлдырауы оның жалпы өнімділігіне үлкен әсер етті. 

Scottish Mortgage басқа танымал технологиялық қорларды, соның ішінде биылғы жылы 20%-дан астам өскен Кэти Вудтың Ark Innovation Fund қорын да төмендетті. 

Мұның негізгі екі себебі бар. Біріншіден, шотландтық ипотеканың өтімділігі жоғары жеке компанияларда үлкен ықпалы бар. Пайыздық мөлшерлемелер көтерілген сайын, бұл компаниялар капиталды табу қаншалықты қиын болғандықтан осал болады. 

Жағдай технологиялық компанияларды табуға бағытталған Силикон алқабының банкінің күйреуімен қиындады. Жеке нарықтағы ең жақсы жарылыстар - Northvolt, Uptake Technologies және Blockchain.com. Ол сондай-ақ қазір банкрот болған Intarcia Therapeutics компаниясына инвестиция салды. 

Екіншіден, Шотландия ипотекасы жоғары левередивті қор болып табылады. Соңғы бірнеше жылда левередж 17%-ға дейін көтерілді, бұл он жылдан астам уақыттағы ең жоғары деңгей. 6 жылдың желтоқсанында бұл шамамен 2021% болды. Жоғары левередж соңғы онжылдықта жақсы жұмыс істеді, өйткені пайыздық мөлшерлемелер рекордтық төмен деңгейде қалды. Енді Федералды резервтік жаяу жүруді жалғастыра отырып, жаңа қалыпты жағдай салыстырмалы түрде қиын болады. 

Оның орнына Invesco QQQ инвестициялаңыз

Шотландиялық ипотекаға қарсы QQQ
Шотландиялық ипотекаға қарсы QQQ

Scottish Mortgage Investment Trust, сөзсіз, арзан. Біріншіден, оның таза актив құнына (NAV) жеңілдік шамамен 20% құрайды. Дегенмен, бұл арзан бағаның құны жоғары болады. 

Сондықтан, көптеген адамдар SMT-ге оның өсіп келе жатқан компаниялары үшін инвестиция салатындықтан, оның орнына Invesco QQQ-ға инвестициялауды ұсынамын. Жаңадан бастағандар үшін QQQ - Nasdaq 100 индексін бақылайтын ETF. Оның 167 миллиард доллардан астам активтері бар және шығындардың төмен коэффициенті 0.20% құрайды. Scottish Mortgage оның активтері төмендеді. 350 жылы 2022 миллиард фунт стерлингтен 230 миллиард фунт стерлингке дейін. 

QQQ – Шотландияның Ипотека және Ark Innovation Fund-қа қарағанда инвестициялау үшін жақсы қор, себебі ол Apple, Microsoft, Nvidia және Google сияқты ең ірі американдық технологиялық компанияларды бақылайды. Оның барлық холдингтері АҚШ-та ашық түрде сатылатын жоғары өтімді компаниялар болып табылады. 

Ең бастысы, QQQ – инвестициялау үшін арзанырақ қор. Шотландиялық ипотекалық несие QQQ-дан тарихи түрде асып түскенімен, төмендегі диаграммада көрсетілгендей жағдай өзгеріп жатқан сияқты. 

Дереккөз: https://invezz.com/news/2023/03/27/avoid-scottish-mortgage-trust-smt-shares-and-buy-this-instead/