Тартымды өсу артқы желдері бар 3 жоғары өнімді энергия қоры

Энергия қорлары осы жылы қор нарығының үздік көрсеткіштерінің бірі болып табылады. Бүгінгі күнге дейін Energy Select Sector SPDR ETF (XLE) дивидендтерді есептемегенде 27%-ға өсті, бұл S&P 500 индексінің жыл басынан бері 13%-ға төмендеуінен әлдеқайда жоғары.

Энергетика секторында жеке акцияларды іздейтін инвесторлар үшін ұзақ мерзімді өсу әлеуеті мен тұрақты дивидендтері бар сапалы бизнесті ұстануды ұсынамыз.

Біз Exxon Mobil (XOM), Chevron Corp. (CVX) және Devon Energy (DVN)  aТабыс инвесторлары үшін ең жақсы энергия қорларының үшеуі (және біз Real Money-де жалғыз емеспіз) сол сияқты бұл атаулар).

Exxon Mobil

Exxon Mobil өсудің ұзақ және әсерлі тарихы бар. Оның тамыры бұл салада үстемдік еткен алғашқы мұнай компаниясы Standard Oil-тен басталады. Бір қызығы, дивидендтік ақсүйектер тізіміндегі қазіргі мұнай компанияларының екеуі де - Exxon Mobil және Chevron - Standard Oil-дың мұрагері.

Бүгінгі таңда Exxon Mobil нарықтық капитализациясы шамамен 380 миллиард долларды құрайды. Бұл мұнай мен газды ашумен, барлаумен және өндірумен айналысатын үлкен бизнесі бар алпауыт. Оның сондай-ақ өңдеуді, мұнай мен газды тасымалдауды және химия бизнесін қамтитын орта ағынды сегментті қамтитын үлкен төменгі сегменті бар.

2022 жылдың екінші тоқсанында Exxon Mobil кірісі 115.7 миллиард долларды құрады, бұл 71%-ға өсті және талдаушылардың бағалауынан 4 миллиард долларға озды. Бір акцияға шаққандағы 4.14 долларға түзетілген пайда бір акция үшін 0.25 долларға артты. Өндірістің жоғарылауы, маржаны ұлғайту және тиімді шығындарды бақылау арқасында компания операциялық қызметтен $20 миллиард ақша ағынын жасады.

Болашақ өсім компанияның күшті активтеріне байланысты болуы мүмкін. Exxon компаниясы Пермьде шамамен 10 миллиард баррель мұнай эквивалентіне ие және 1.0 жылға қарай бұл аймақта тәулігіне 2025 миллион баррельден астам өндіруге жетеді деп күтуде. Энергетика саласындағы ең қызықты өсу жобаларының бірі Гайана, басқа негізгі өсім. Exxon жобасы. Exxon 3.2 жылдың басындағы 2018 миллиард баррельден қазір шамамен 11.0 миллиард баррельге дейін бұл аймақтағы болжамды қорларын үш еседен астамға арттырды. Басшылық жаңа қорлардың 90%-ының өндіру құны барреліне 35 долларды құрайтынын мәлімдеді, сондықтан дивидендті Brent бағасы 45 доллардан жоғары болған жағдайда өміршең деп санайды.

Exxon Mobil 40 жылдан астам жыл сайын, тіпті әртүрлі құлдырау кезінде де дивидендтерін көтеріп келеді. Мұның бір себебі - компанияның табыстылығын сақтау үшін шығындарды күрт қысқартуға икемділігін қамтамасыз ететін орасан зор қаржылық ауқымы. Бұл оны өнеркәсіптік құлдырау кезінде табысты бола алмайтын және осылайша жыл сайын дивидендтердің тұрақты өсімін сақтай алмайтын көптеген кішігірім мұнай мен газ өндірушілерден ерекшелендіреді.

Қазіргі уақытта Exxon Mobil акциялары 3.9% кірісті.

Шеврон корпорациясы

Шеврон - әлемдік мұнай және газ супермайоры. Бұл интеграцияланған компания, яғни ол барлау мен өндіруді, ортаңғы ағынды тасымалдау мен сақтауды, сондай-ақ мұнай мен газды қайта өңдеуді жүзеге асырады.

2022 жылдың екінші тоқсанында Chevron қос соққы жариялады. Тоқсандық кіріс 68.8 миллиард долларды құрап, бір жылмен салыстырғанда 83 пайызға өсті және сарапшылардың күткенінен 11 миллиард долларға асып түсті. $5.82 түзетілген EPS бағасы бір акция үшін $0.79-ға бағаланудан асып түсті. Компания 13.8 миллиард доллар операцияларынан түскен ақша ағыны мен 10.6 миллиард доллар бос ақша ағыны туралы хабарлады.

Мұнайдың жоғары бағасымен қатар жаңа жобалар «Шеврон» компаниясының өсу катализаторы болып табылады. Шеврон қазір инвестициялық циклінің оң кезеңінде. Ол 3 жылға дейін өнім көлемін жылына 4%-2024%-ға өсіреді деп күтуде. Пандемия соңғы екі жылда өсу траекториясын бұзды, бірақ компания Пермь бассейніндегі және Австралиядағы тұрақты өсуінің арқасында өсу режиміне оралды. Chevron соңғы бірнеше жылда жаңа ашылулар мен технологиялық жетістіктердің арқасында Пермьдегі активтерінің құнын екі еседен астамға өсірді. Chevron компаниясының басты бәсекелестік артықшылығы оның көлемі мен салалық орны болып табылады.

«Шеврон» компаниясының дивидендтерді төлеу бойынша жақсы тәжірибесі бар, тіпті мұнай-газ саласындағы рецессиялар мен құлдыраулар кезінде де. Компания өзінің дивидендтерін 30 жылдан астам қатарынан ұлғайтты, бұл уақыт кезеңі көптеген рецессияларды қамтыды. Демек, аумалы-төкпелі кезеңде дивидендті сақтаудың кем дегенде прецеденті бар. Компания дивидендтер аристократы санатына жатады.

Тауар өндіруші ретінде Chevron мұнай бағасының кез келген құлдырауына осал, әсіресе оның мұнай бағасына әсер ететіндігін ескерсек. Компанияның қаржылық нәтижелері жақсарған сайын төлем коэффициенті қайтадан тұрақты болды.

Қазіргі уақытта акциялар 3.6% кірісті құрайды.

Devon Energy

Devon Energy – негізінен мұнайды, табиғи газды және мұнай газдарын барлаумен, игерумен және өндірумен айналысатын тәуелсіз энергетикалық компания. 7 жылдың 2021 қаңтарында Devon және WPX Energy тең акциялардың бірігуін аяқтады. Біріктірілген компания кеңейтілген масштабтан, жақсартылған маржадан, жоғары бос ақша ағынынан және «тұрақты плюс айнымалы» дивидендтер стратегиясы арқылы акционерлерге қолма-қол ақшаны қайтаруды жеделдету үшін қаржылық күштен пайда көреді.

Менеджмент тобының мұнай циклінің шыңында тұрған бизнеске қайта инвестициялаудың орнына, балансты нығайтуға және капиталды инвесторларға қайтаруға баса назар аударуы Devon Energy компаниясының жақын болашақта кез келген құлдырауға жақсы дайын екенін білдіреді. және мұнай бағасының тағы бір құлдырауынан аман қалуы мүмкін.

2022 жылдың екінші тоқсанында компанияның кірісі 5.63 миллиард долларды құрады, ол бір жылмен салыстырғанда 133%-ға өсті және бағалаулардан 880 миллион долларға асып түсті. $2.59 түзетілген EPS бағасы бір акция үшін $0.22-ға бағаланудан асып түсті. Девон өзінің толық жылдық өндіріс болжамын 3%-ға арттырды, енді тәулігіне 600,000 610,000-нан XNUMX XNUMX баррель мұнай эквивалентіне дейін өндіруді күтуде.

Тоқсандық нәтижелермен қатар, Девон тоқсан сайынғы тіркелген плюс айнымалы дивидендке 22% ұлғайғанын жариялады. Алдағы уақытта бір акцияға 6.20 АҚШ долларын құрайтын жаңа жылдық дивиденд мөлшерлемесі 11%-дан асатын үлкен кірісті білдіреді, әрине инвесторлар дивидендтің айнымалы құрамдас бөлігі мұнай бағасы төмендеген жағдайда жоғары болмауы мүмкін екенін ескеруі керек. Дегенмен, бұл үлкен кірісті білдіреді. Ал компания тоқсанда 23.9 миллион акцияны немесе орналастырылған акцияларының 4 пайызын 1.2 миллиард долларға сатып алды.