3 жылға арналған 2023 жаңа дивидендтік ақсүйектер - және сіздің портфолиоңыз

Дивидендтер Аристократтар әдетте ұзақ мерзімді бағытталған инвесторлар үшін сенімді өсетін табыстың керемет көздері болып табылады. Дивидендтерін кем дегенде 25 жыл қатарынан ұлғайтқан компаниялар ретінде олар макроэкономикалық және геосаяси күйзелістердің барлық түрлеріне төтеп бере алатын ұзақ мерзімді бизнес үлгілері бар екенін дәлелдеді, сонымен қатар ұзақ мерзімді өсу мен бәсекеге қабілеттілікті тұрақты қайтарумен теңестіретін білікті капиталды бөлушілер болып табылады. -акционерлердің капиталының көлемін ұлғайту.

Осы себептерге байланысты дивидендтер аристократтары дивидендтердің өсу портфеліне тартымды толықтырулар іздеуді бастау үшін тамаша орын болып табылады.

Мұнда біз инвесторлар үшін ұзақ мерзімді тартымды табыстың өсуін қамтамасыз ете алатын жаңадан шығарылған үш дивидендтік ақсүйектерді қарастырамыз.

Осындай дивидендтік рекордпен бұл жақсы болуы керек

Дж.М. Смукер ( SJM) оралған тамақ және сусындар секторында жұмыс істейді және Smucker's, Jif және Folgers сияқты танымал брендтерге ие. Сонымен қатар, ол Milk Bone және 9Lives сияқты танымал брендтері бар үй жануарларына арналған тағам бизнесіне ие.

Ол тез дамып келе жатқан салада болмаса да, Смукердің ұзақ мерзімді өсуді қамтамасыз ету үшін тартуға болатын бірнеше тұтқасы бар. Оларға Смукердің бизнес желісі мен ауқымды үнемдеуімен бірге келетін синергиядан үлкен пайда алатын шағын бизнесті сатып алу кіреді. Табысты оқиғалардың бірі - 2015 жылы Big Heart Pet Brands, бұл компанияға үй жануарларына арналған азық-түлік нарығына қол жеткізуге мүмкіндік берді.

Өсудің тағы бір тетігі – бағаның өсуі. Бұл тұтқаның соншалықты күшті болуының себебі, ол нарықтық үлесті одан әрі арттыруды қажет етпейді және ол бұрыннан ұнайтын бренд күші мен тұтынушылардың адалдығын қолданады.

Соңғысы, бірақ кем дегенде, Смукер акцияларды оппортунистік жолмен сатып алуға дайын екенін көрсетті. Бұл сондай-ақ акцияға шаққандағы табысты арттыруға және нарық үлесін алуды немесе бағаны көтеруді қажет етпей-ақ акционерлер үшін ұзақ мерзімді кірісті күшейтеді.

Осы бастамалардың арқасында біз компания ұзақ мерзімді перспективада орташа жылдық EPS 5% өсуін қамтамасыз етеді деп күтеміз. Біз компанияның ұзақ мерзімді бәсекеге қабілеттілігіне сенімдіміз, өйткені ол жұмыс істейтін сегменттерінде айтарлықтай ауқымды үнемдеу мен бренд қуатына ие. Оның брендтері тұтынушылар тарапынан жақсы қабылданатынын және оны адал сатып алатынын дәлелдеді, бұл оған инфляциялық дағдарысты жеңуге мүмкіндік берді. нарықтық үлеске қауіп төндірмей, уақыт өте келе бастапқы шығындарға мәжбүр етеді. Бұл өсіп келе жатқан ауқымды экономикалар оған аккретивтік сатып алулар мен маржаны ұлғайту арқылы өсуді ынталандыруға мүмкіндік береді.

Сонымен қатар, компания рецессияға өте төзімді екенін дәлелдеді, өйткені оның өнімдері әдетте таңдаулы емес, маңызды болып саналады. Шын мәнінде, соңғы ірі рецессия кезінде компания 2007 жылдан 2010 жылға дейін жыл сайын өзінің EPS өсімін көрді.

Осы жаңа ақсүйекпен жүк тасуды жалғастырыңыз

Бүкіләлемдік CH Robinson (CHRW) компания үшін тұрақты өнімділікті тудыратын және акционерлер үшін тұрақты өсіп келе жатқан дивидендтік кірісті қамтамасыз ететін маңызды логистикалық шешімдерді ұсына отырып, көлік саласында жұмыс істейді.

Ол жүк тасымалы мен тасымалдауды басқарудан бастап брокерлік және қоймаға дейін клиенттерге мультимодальды тасымалдау қызметтерін және үшінші тарап логистикасын ұсынады. Бұл тасымалдау түрлеріне жүк көлігі, әуе жүктері, интермодальдық немесе мұхитпен тасымалдау кіреді, бұл оған әлемнің кез келген бөлігінде іс жүзінде кез келген клиентке қызмет көрсету үшін кең ауқымды ресурстарды береді.

Бұл Freight & Logistics брокерлік қызметтері АҚШ жүк тасымалы нарығының өсіп келе жатқан үлесін алып жатыр және компанияның алға жылжуы үшін өсу драйвері ретінде қызмет етуді жалғастыруы керек. Бұл тенденция индустрияның активтерге негізделген жүк тасымалдау компанияларынан CH Robinson сияқты брокерлерге ауысуын ескере отырып, жеделдету керек.

Компанияның өсуінің тағы бір кері бағыты оның цифрлық инфрақұрылымына ауқымды инвестиция салу, оның масштабтау процесін оңтайландыру және жеделдету болып табылады. Мысалы, CH Robinson енді тұтынушыларға жетілдірілген және пайдаланушыға ыңғайлы өнімдерді, мүмкіндіктерді және түсініктерді ұсына алады, бұл оның бірнеше бәсекелестері сәйкес келе алатын нәрсе. Өздері сияқты ауқымды экономикасы бар цифрлық және деректерге негізделген технологияны пайдалану оның бәсекелестік позициясын күшейтеді.

Осы бәсекелестік артықшылықтардың нәтижесінде біз компанияның құлдырау кезінде айтарлықтай тұрақты EPS генерациясын күтеміз және оның төмен төлем коэффициентімен үйлескенде - көп жылдар бойы акцияға шаққандағы дивидендтің өсуіне әкелуі керек. Сондай-ақ компания келесі жартыжылдықта өзінің EPS-ті 4% жылдық мөлшерлемемен өсіре алады деп күтеміз, бұл акцияға шаққандағы дивидендтің өсуін одан әрі арттырады.

Ұзақ мерзімді өсудің катализаторлары

Nordson Corp.NDSN) 35-тен астам елде бар өз саласы бойынша нағыз жаһандық алпауыт. Ол желімдерді, жабындыларды, тығыздағыштарды, биоматериалдарды, пластмассаларды және басқа материалдарды, жаялықтар мен сабандардан ұялы телефондарға және аэроғарышқа дейінгі қолданбаларды шығару үшін пайдаланылатын өнімдерді құрастырады, шығарады және сатады.

Ол компанияның ұзақ мерзімді өсуіне және акционерлер үшін өсіп келе жатқан дивидендтердің тұрақты ағынына ықпал ететін көптеген катализаторларға ие. Мысалы, бұл ең озық технология өз өнімдерін тұтынушылар үшін өте тартымды етеді, себебі ол өнімділікті оңтайландыруға, шығындарды азайтуға және бүкіл әлем бойынша тұтынушыларға қызмет көрсетуге қол жеткізуге көмектеседі.

Сонымен қатар, Nordson-ның өсу профилі бір рет қолданылатын тауарларға, өнімділікке инвестицияларға, мобильді есептеулерге, медициналық құрылғыларға және оның өнімдері бойынша сұраныстың өсуіне жақсы әсер ететін жеңіл/арық көліктерге сұраныстың/қажеттіліктің өсуімен жақсарады. Нәтижесінде, компания кірістің органикалық өсуі, қарапайым маржаны кеңейту және стратегиялық сатып алулардың үйлесімі арқылы келесі жартыжылдықта EPS-ті 4% жылдық қарқынмен өсіреді деп күтеміз.

Біз сондай-ақ компанияның жаһандық қатысуын оның ауқымды экономикасын, іскерлік желісін және жоғары технологияларын пайдалана отырып, нарық үлесін ұлғайту үшін жаңа тартымды нарықтарды ашу арқылы одан әрі өсуді ынталандырудың көптеген әлеуетті мүмкіндіктерін беретінін көреміз.

Нордсонның макроэкономикалық және геосаяси бұзылыстардан толықтай иммунитеті жоқ екенін есте ұстаған жөн. Оның шұңқыры өте күшті және оның төлем коэффициенті өте төмен болғанымен, Ковид-19 індеті кезінде оның EPS шамамен үштен біріне төмендеді. Бұл келесі жылы EPS жаңа барлық уақыттағы ең жоғары көрсеткіштерді орнату үшін қайта көтерілді және Нордсон содан бері өзінің үздіксіз өсу жолын жалғастырды.

Қорытынды ой

Дж.М.Смукер, Ч.Н.Робинсон және Нордсон сияқты дивидендтер ақсүйектері акционерлердің байлығы мен дивидендтер кірісінің тиімді ұзақ мерзімді құрамдастары екенін дәлелдеді.

Қазіргі уақытта экономикалық және геосаяси белгісіздік күшейіп келе жатқандықтан, портфолиоңызға осындай акцияларды қосу мүмкіндігін қарастырудың жақсы уақыты болуы мүмкін.