Үйде құжат рәсімдеу кезінде цифрлық планшетті пайдаланатын жетілген жұптың суреті
Getty
Құпиясын білгіңіз келеді тек дивидендтер бойынша зейнетке шығады?
Бұл капиталды сақтаңыз.
Біз кіріс алу үшін инвестиция саламыз. Бізде неғұрлым көп болса, соғұрлым әлеуетті төлемдеріміз артады. Демек, басты күнәдан айырылу.
Біз дивидендтерімізді алғымыз келеді. Біз бағаларымыздың бұзылмағанын немесе жақсырақ болғанын қалаймыз. (Егер олар жоғарырақ болса, біз дауласпаймыз!)
«Жоғары» акциялармен дауласу қиын. Білемін, білемін, біз қарама-қарсы адамдар ретінде саудаласқымыз келеді. Біз өзімізге көмектесе алмаймыз мәміле.
Жақсы мәмілелер керемет, бірақ серпін де - әсіресе дивидендтер акцияларына қатысты, әсіресе аю нарығы. Маған айналадағы дүние құлдыраған кезде көтерілетін акцияны көрсетіңіз, мен білгім келеді: «Неге?!?»
Бүгін біз неліктен 4.6% және 25% арасында төлейтін бес «қуат қорына» қатысты екенін зерттейміз (иә, бұл қате емес). Ол салыстырмалы күшке дейін қайнатылады, бұл дәл солай естіледі.
Инвестиция басқа нәрсеге қатысты жақсы нәтиже көрсеткенде, мысалы, оның саласы, секторы, тіпті бүкіл нарық. Бұл тіпті оң қайтаруды білдірмейді - кейде салыстырмалы күш азырақ жоғалтады.
Күшті қорлар күшті болып қалуға бейім, бұл оларға секіруге берік негіз береді. Демек, салыстырмалы күш а болуы мүмкін қуатты қысқа мерзімді драйвер— соншалықты, бұл мен іздейтін негізгі факторлардың бірі Дивидендтің өзгермелі трейдері қызмет.
Ковид аю нарығындағы тамаша мысал B&G тағамдары (BGS), Crisco, Cream of Wheat және Green Giant, басқа да ірі азық-түлік брендтерінің артында тұрған атау. Нарықтың қалған бөлігі (соның ішінде B&G тұтынушылық өнімдер секторы!) соққыға жығылғанымен, B&G жай ғана емес еді. салыстырмалы түрде күшті — болды тікелей күшті.
Кейбір адамдар бұған қарап, оңай ақшаның бәрі сығымдалғанын түсінген болуы мүмкін. Бірақ бұл салыстырмалы күш - әлі де шырынды дивидендпен біріктірілген - алда бұдан да көп күш күтіп тұрғанының белгісі болды.
Дегенмен, B&G біз үшін жай ғана дивидендтік ойын болды; біз бірнеше айдың ішінде пайда алдық. Бұл өте сатып алушы компания, оның қарызы көбінесе нарықтық капиталдандырудан үлкен болады - бұл 2022 жылы тез өсетін пайыздық мөлшерлемелердің және оның тауарларына инфляциялық қысымның тамаша дауылында оны жеңіп алған нәрсе. Акциядан шыққаннан кейін шамамен екі жыл өткен соң, компания дивидендті 60%-ға қысқартып, BGS акционерлері үшін 2022 жылды қайғылы деп санады.
Себебі салыстырмалы күш тек қана бөлім оқиғаның. Біз сене алатын зейнеткерлік дивидендтер үшін - бұқа немесе шыда - бізге негізгі күш, қаржылық күш және дивиденд күші қажет.
Дәл қазір S&P ірі, орта және шағын индекстеріндегі жақсыдан жоғары кірісті 10 акциялары жақында 52 аптаның ең жоғары деңгейінде саудаланған айтарлықтай салыстырмалы күш көрсетуде. Ең қызықты бес үміткерге тоқталайық.
2%-плюс кірісті 4 REIT
Жоғары кірістілік - біз сатып алған кезде ұнайтын ең жақсы қасиет жылжымайтын мүлікке инвестициялық тресттер (REIT). Есіңізде болсын: олардың салық салынатын табысының кем дегенде 90% керек акционерлерге таратылады. Нәтижесінде сектор нарықтағы орташа деңгейден әлдеқайда жоғары кіріс береді және дивидендтерді қорғаудың көпшілігі кеңістіктегі 4%-5% кірістілік кезінде тіпті жыпылықтамайды.
Бір REIT соңғы 52 аптаның ең жоғары шегіне жетті Getty Realty (GTY, 4.8% кірістілік), 1,000 штатта және Колумбия округінде 38-нан астам мүлкі бар жалғыз жалдаушы бөлшек сауда маманы. Бұл әдемі, қызықсыз үй иесі - жалға алушылар да бар Вальволин (ВВВ
Тұрақтылық, тұрақтылық, тұрақтылық.
Егер бұл REIT таныс болып көрінсе, Мен оны қараша айында қайта жаптым, оны өткен жылы төмендеген нарыққа қарсы жалпы кірісті қамтамасыз ету арқылы нарықты жаулап алған «бірмүйіз» деп атады. Содан бері жақсы уақыттар жалғасуда, GTY топтан асып түсуді жалғастырды.
Бұл жүгіріс, айтпақшы, GTY соңғы жеті жылдан астам жыл ішінде жылжымайтын мүлік секторын шамамен үш есеге арттыра отырып, әлдеқайда ұзағырақ нәтиже беру кезеңін жалғастыруда.
Getty Realty жаңа жылды акцияға 43 цент дивидендпен бастады, бұл бұрынғы төлемінен 5% жоғары. Егер біз GTY-дің дивидендтерді өтеуін оның жаңа таралу негізінде өлшеген болсақ та, оны сақтау үшін Getty әлі де операциялардан (FFO) 82% ғана төлейді.
52 апталық ең жоғары деңгейге жеткен тағы бір жақсы кірісті REIT - бұл Outlet Mall алыбы. Tanger Factory Outlet (SKT, 4.6% кірістілік). Қазіргі уақытта Tanger 36 штат пен Канадада 20-ден астам әртүрлі компанияларға жалға берілген 600 орталыққа ие (тағы біреуі даму үстінде).
Өкінішке орай, SKT үшін оның бизнесі Getty сияқты қызықсыз немесе сенімді емес. Менеджмент білікті болғанымен, компания ретінде сіз жасай алатын көп нәрсе бар: а.) экономикалық жағдайлардың мейіріміне ұшырау, б.) онлайн бөлшек саудамен өмір сүру үшін күресу және в.) әлі де өсіп келе жатқан және салыстырмалы түрде жоғары қызығушылыққа осал. тарифтер. Бұл бірінші фактор COVID кезінде пайда болды, ол дивидендті уақытша тоқтатуға мәжбүр болды - және ол төлеуді қалпына келтіріп, содан бері дивидендті бірнеше рет көбейтсе де, SKT әлі де қысқарту алдындағы көрсеткіштен 39% аз төлеп отыр. .
Қазір сатып алатын уақыт емес еді. Тангердің акциялары соңғы уақытта жылытқышта болды, нәтижесінде ол FFO бағалауы бойынша шамамен 11 есе жоғары бағаланады. Бұл бай көрінбейді, бірақ ол өзінің тарихи 9-форвард P/FFO-дан әлдеқайда қымбат.
2 Жиһаз пьесасы 5%-плюс табыс береді
Жиһаз қорындағы жабайы көпжылдық роликтер тағы да төбеге көтеріледі.
COVID адамдарды кеңседен шығарып, үйлеріне кіргізген кезде, үй айналасындағы заттарды жөндеуге, жиһаздауға немесе басқа жолмен жақсартуға қатысты кез келген қорлар жойылды, бірақ шамамен бір жылдан кейін, олардың операциялары өркендеуін жалғастырса да, олардың акцияларының бағасы көтерілді. жерге қайтады.
Алайда олар қайтадан ұшырылып жатыр және ғарышта екі ерекше жақсы өнім -Этан Аллен интерьері
Haverty Furniture компаниясының 100 штатта, ең алдымен Оңтүстік және Орта Батыста 16-ден астам көрме залдары бар. Сонымен қатар, Этан Алленнің АҚШ пен Канадада компанияға тиесілі 139 бөлшек дизайн орталықтары, сондай-ақ АҚШ, Азия, Таяу Шығыс және Еуропада тәуелсіз басқарылатын дүкендері бар; сонымен қатар 10 өндіріс орны бар.
Екі акцияның да жетістігі соңғы бірнеше тоқсанда сатылымдар мен операциялық маржалардың жақсаруымен қатар келді. Этан Аллен - бұл өте қызықты оқиға - сандық маркетингке салынған инвестициялар, VR бағдарламалық жасақтамасына салынған инвестициялар өз жемісін берді және оның жоғары деңгейлі тұтынушылар базасы басқаларға қарағанда құлдырауға төзімді.
Бұл жерде ұнайтын нәрсе көп, бірақ дивидендтік инвесторлар өздерінің негізгі кірістілігін білуі керек - жаңылыстыратын емес, бірақ ұзақ мерзімді перспективаға біршама оптимистік болуы мүмкін. Екі кіріс те арнайы дивидендтермен ұлғаяды (ETD шын мәнінде оның тұрақты төлемі негізінде 4.3% береді, ал HVT 3.1%). Екі акцияның тұрақты дивидендтері жылдар бойы өсу үстінде болды, бұл мақтауға тұрарлық, бірақ арнайы төлемдер әрқашан бола бермейді.
Бұл екі акция да Ұлы құлдырау кезінде төлемдерін қысқартуға мәжбүр болғанын оқырмандарға еске салады. Қазір біраз уақыт өтті, бірақ бұл бұрын-соңды болмаған нәрсе емес.
25% кірістілігі бар жүк жөнелтуші
Жүк жөнелтуші туралы ойланып, сілекейі ағып кетпеу қиын Dorian LPG (LPG, 25% кірістілік), ол өткен жылы дивидендтер түрінде акция бағасының төрттен бір бөлігін толығымен толтырды.
Бұл таң қалдырады 15x дәл қазір S&P 500 кірістілігі.
Dorian LPG — өте үлкен газ тасымалдаушыларына (VLGC) иелік ететін және басқаратын сұйытылған мұнай газын (LPG) тасымалдаушы компания - әдетте ұзындығы 250-ден 300 метрге дейін 100,000 200,000-нан XNUMX XNUMX текше метр газ тасымалдауға қабілетті үлкен кемелер.
Dorian акциялары өткен жылы 75%-дан астамға өсті, өйткені LPG жаһандық энергия тапшылығынан құтылған жоқ. Компания пайданың өсуіне әкелетін майлы уақыт чартерлік эквивалентті (TCE) мөлшерлемелеріне ие болды (соңғы тоқсанда таза кіріс жыл сайын үш есе өсті).
Акционерлердің қуанышына орай, Дориан сол пайданы алып, оны тікелей инвесторлардың құшағына құйып отыр. Оның дивидендтер тарихы көп емес - төлемдер 2021 жылы басталды, бірақ бұл мені LPG дивидендтік бағдарламасына алаңдатпайды.
Менің уайымым ресми дивидендтік бағдарлама жоқ.
Дориан жеткілікті түрде тұрақты негізде дивидендтер төлеп келеді, бірақ жүк жөнелтуші өзінің дивидендтерінің потенциалды эфирлік сипатына қатысты ешбір сүйекті айтпайды: ол оларды «тұрақты емес» дивидендтер деп атайды.
Онда таң қаларлық емес. Жеткізу өте құбылмалы сала болып табылады, сондықтан LPG үшін мүмкіндігінше төлей алатынын төлеу мағынасы бар.
Бретт Оуэнс - бас инвестициялық стратег Қарама-қарсы Outlook. Табыс туралы көбірек идея алу үшін оның соңғы арнайы есебін тегін алыңыз: Сіздің ерте зейнеткерлік портфолиоңыз: үлкен дивидендтер - ай сайын - мәңгілік.
Ашу: жоқ
Дереккөз: https://www.forbes.com/sites/brettowens/2023/02/12/5-relative-strength-super-stocks-with-plump-payouts/