Инвесторлар ESG Investing көмегімен артық кірісті қалай ала алады

Жаһандық экологиялық, әлеуметтік және басқару мәселелерін елемейтін инвесторлар (ESG) қажетсіз тәуекелге ұшырайды. Бұл жақында мен өткізген вебинардағы «Инвесторлар ESG ортасының өзгеруіне қалай әрекет етуі керек?» Деген басты ұсыныстардың бірі болды. Вебинар ESG әлемінің түкпір-түкпірінен спикерлерді, соның ішінде активтерді басқарушыларды, журналистерді, академиктерді және талдаушыларды жинады.

Ауа райының өзгеруі ауа райына әсер етеді. Дауылдар жиілеп, дауылдар күшейе түсуде. Биыл Еуропа құрғақшылықтан, ал Пәкістан су тасқынынан зардап шекті. «Ян» дауылы Флоридадан өтіп, миллиардтаған доллар шығын әкелді, ал орман өрттері жаһандық ландшафтты шарпыды.

Deloitte талдауы көрсеткендей, климаттың өзгеруіне қатысты жеткіліксіз шаралар алдағы 14.5 жылда АҚШ экономикасына 50 триллион доллар шығын әкелуі мүмкін. Бұл тек АҚШ-та. Жалпы әлемдік шығын әлдеқайда жоғары болуы мүмкін.

Вебинардың қатысушылары климаттың өзгеруінің құнын және инвесторлар өз есептеулеріне осы кері желдерді қалай есептеу керек екенін талқылады.

Ластану құны

«Менің ойымша, ESG сіздің сыйақыңызды арттыру үшін ESG инвестициясын көбейту үшін тәуекелді басқаруға арналған», - деп атап өтті спикер Джоан Мишельсон, ESG кеңесшісі және ELECTRIC LADIES подкастының жүргізушісі және атқарушы продюсері.

Спикер Кэри Кросинский, жетекші автор және тұрақты қаржы бойынша кеңесші, сонымен қатар Браун, Йель және Нью-Йорк университетінде сабақ береді, соңғы ауа-райы оқиғалары корпоративтік және инвесторлардың ESG есептерін жақсартуға деген ұмтылысын тездетеді деп қосты. Тренд бүкіл әлемде үдей түсуде.

Оңтүстік активтерді басқару Қытайда ESG бойынша есеп беру салыстырмалы түрде жаңа болса да, активтер менеджері ESG дерекқорын, Оңтүстік Қор ESG кешенді ақпараттық платформасын құруда айтарлықтай жетістіктерге жеткенін атап өтті.

Бұл дерекқорда ішкі және сыртқы ESG рейтингтік деректері, бай негізгі деректер, климатқа қатысты дерекқорлар, дау оқиғалары, дауыс беруді бақылау және басқа да көп өлшемді ESG ақпараты бар.

Бұл дерекқор әлемдегі ең маңыздылардың бірінде ESG есептерін жақсартуға бағытталған

экономикалары.

Әрбір актив менеджерінің мақсаты - ұзақ мерзімді перспективада акционерлердің байлығын арттыратын компанияларды табу. Жылдан жылға экологиялық тәуекелдер артып келе жатқандықтан, активтерді басқарушылардың жаһандық климатқа оң үлес қосып жатқан компанияларға назар аударуы маңыздырақ болып отыр.

Олар артта қалуы мүмкін немесе елеулі қаржылық зардаптарға ұшырауы мүмкін.

ESG-ге бағытталған портфельдері үшін әлеуетті инвестицияларды талдау кезінде Southern Asset Management әлеуметтік шығындар мен көмірқышқыл газын шығару шығындары сияқты оң және теріс факторларды бағалау арқылы әрбір компания үшін «пайда үлгісінің логикасын» бағалайды.

Климат мәселелері әр түрлі елдер болашақта жақынырақ жұмыс істеу үшін ортақ тіл таба алатын маңызды салалардың бірі болып табылады, деп келісті топ мүшелері. Дегенмен, бұл климаттың өзгеруінен зардап шеккен жалғыз елдер емес. Климат туралы бастамалар бойынша консенсус орнату және компаниялар мен үкіметтердің жақсырақ есеп беруін қамтамасыз ету үшін әлем тығыз жұмыс істеуі керек.

Қарастырудың басқа факторлары

ESG тек климаттық мәселелерге қатысты емес. Ол сондай-ақ қоршаған орта факторына көп уақыт жұмсайтын инвесторлар жиі назардан тыс қалдыратын әлеуметтік және басқару мәселелерін қамтиды.

Дегенмен, әлеуметтік және басқару мәселелері компаниялар үшін маңыздырақ болып келеді және олар экологиялық мәселемен бірге жүреді.

Джоан Мишельсон ESG-нің «сұлулығы» дұрыс жасалса, осы факторлардың барлығын ескеретіндігін түсіндірді.

Баяндамашы ExxonMobil компаниясын мысалға келтірдіXOM
, ол жақында акционерлердің климатты ашуды арттыруға қысым жасауынан кейін үш жаңа басқарма мүшесін қосты. «Бұл компанияның шешімдеріне әсер ететін құнды әрекет», - деді Мишельсон.

Southern Asset Management компаниясының қор менеджері Лефэн Линнің айтуынша, Southern Asset Management компаниялармен де араласу арқылы өзгерістерді жүргізуге тырысады.

Көміртегі шығарындыларының дерекқоры құрастырған көрсеткіштерді пайдалана отырып, фирма ESG басқару құрылымын біртіндеп құруға көмектесу үшін үлкен шығарындылар ізі бар компанияларға бағытталған. Бұл стратегияның басты мақсаты – бизнеске «климаттың өзгеруінің олардың қызметіне тигізетін теріс әсерінен аулақ болуға» көмектесу.

Кэри Кросинский сондай-ақ компаниялар тарапынан әлеуметтік белсенділікті арттыру және басқаруды жақсарту транспаренттікті жақсартуға, адамдарды жақындастыруға және ең бастысы инвесторлар үшін акционерлер мен корпорациялар арасындағы сенімді арттыруға көмектесетінін атап өтті.

Инвесторларды жасылдандыратын компаниялардан сақ болыңыз

Өкінішке орай, кейбір активтер менеджерлері секіріп кетті ESG тобы және шынымен жақсы ESG рейтингілері бар компаниялар мен инвесторларын жай ғана жасылдандыратын компанияларды ажырату үшін қажет егжей-тегжейлі зерттеулер жүргізбейді. Кейбір менеджерлер активтерді өсіру және алымдарды алу үшін жұмыс істеп жатырмыз деп сыңай танытады.

Панель ESG инвестициясы арқылы жоғары нәтижеге қол жеткізудің бір әдісі - Southern Asset Management көміртегі шығарындыларын бақылау құралы сияқты егжей-тегжейлі зерттеулер мен талдаулар деп келісті.

Критерийлер белгілі және жарияланған кезде компаниялар ESG рейтингтерін ойнай алады. Дегенмен, бизнеске олар не үшін сотталып жатқанын білмеген кезде жүйені ойнау әлдеқайда қиын.

Сондықтан бірегей, тапсырыс беруші тәсіл өте маңызды және инвесторларға артық кіріс алуға көмектесуі мүмкін, өйткені әлем ESG факторлары мен компаниялардың сәйкестігі туралы көбірек алаңдатады.