Бұл сіздің инвестициялық портфеліңізге қалай әсер етуі керек?

Инфляция бүкіл елдегі бюджеттерге зиянын тигізуде. Тұтыну бағасының индексі (инфляцияның негізгі көрсеткіші) осы жылдың басында 40 жылдағы ең жоғары деңгейге жеткенде, бұл әрбір американдыққа әсер ететін экономикалық мәселе.

Инвестор ретінде портфолио таңдауыңызды өзгерту идеясы сіздің ойыңыздан өткен шығар. Сіз бұл аспандағы инфляциямен күресу үшін түзетулер енгізуге азғырылуыңыз мүмкін. Бірақ инфляция сіздің портфель таңдауыңызға әсер етуі керек пе? Мынаны білу керек.

Инфляцияның портфельге әсері

Ұнаса да, ұнамаса да ұқсайды инфляция біраз уақыт айналады. Федералды резервтік жүйе инфляциямен пайыздық мөлшерлеменің көтерілуімен күресу үшін жұмыс істегенімен, қазіргі инфляциялық ортамызды реттеу үшін біраз уақыт қажет болуы мүмкін.

2022 жылдың шілдесінде ТБИ аздап салқындаған. Бірақ инфляция 8%-дан жоғары болса, барлығы шымшуды сезіне береді. Инфляцияның сіздің портфолиоңызға әсер етуі сөзсіз, бірақ ол әртүрлі активтерге әртүрлі жолдармен әсер етуі мүмкін. Міне, инфляция акциялар мен облигацияларға қалай әсер етеді.

Қорлар

Акциялар облигацияларға қарағанда тұрақсыз инвестициялар болып саналады. Егер сіз кез келген уақыт бойы инвестор болсаңыз, акциялар бағасының қаншалықты тез көтеріліп, төмендейтінін байқаған боларсыз. Соңғы екі жылда бұл қор портфолиосы көп инвесторлар үшін өте қиын болды.

Акциялар облигацияларға қарағанда инфляцияны ұстап тұру үшін жақсы жағдайда болса да, барлық акциялар аспандағы инфляцияны өтей алмайды. Мысалы, энергетикалық сектордағы акциялар инфляцияны технологиялық сектордағы акцияларға қарағанда жақсы ұстай алады. Себебі энергия шығындар инфляцияға тікелей байланысты. Тұтынушылар соңғы технологиялық гаджеттерді өткізіп жіберуі мүмкін, бірақ олар қуат үшін ақы төлеуден оңай құтыла алмайды.

облигациялар

Облигациялар көбінесе акцияларға қарағанда тұрақты инвестициялық мүмкіндік болып саналады. Облигациялармен байланысты тәуекелдің төмен болуы оларды тұрақты етеді, бірақ тәуекелдің болмауы да кірістің төмендеуіне әкеледі. Ал инфляция өршіп тұрғанда, облигациялар жиі ілесе алмайды.

Облигациялар инвесторлары үшін инфляцияның бір проблемасы - облигациялар қарызға негізделгендіктен, олар әдетте белгілі бір пайыздық мөлшерлемені бекітеді. Осылайша, Федералдық резерв инфляциямен күресу үшін пайыздық мөлшерлемелерді көтере бастағанда, қолданыстағы облигациялардың нақты кірістілігі төмендейді.

Дегенмен, бұл ережеден ерекшелік бар. Қазынашылық инфляциямен қорғалған бағалы қағаздар инфляция қарқынын ұстап тұру үшін арнайы жасалған облигациялар. КЕҢЕС сатып алғаннан кейін негізгі қарыз инфляцияға қарай артады және дефляцияға қарай азаяды. Өзгерістер ТБИ-ге енгізілген өзгерістер негізінде жасалады және сыйақы жылына екі рет бекітілген мөлшерлеме бойынша төленеді.

Балама инвестициялар

Акциялар мен облигациялар бұл жерде жалғыз инвестициялық мүмкіндік емес. Көптеген инвесторлардың портфельдерінің бір бөлігі басқа актив түрлеріне бөлінген.

Кіріс әкелетін мүліктер немесе жылжымайтын мүлікке инвестициялық тресттер (REITs) арқылы жылжымайтын мүлікке инвестициялар сіздің портфолиоңызға экономиканың басқа саласына әсер етеді. Жалпы алғанда, жылжымайтын мүлік инфляцияға төтеп береді деп есептеледі, бірақ жергілікті нарықтың жеке факторлары бұл үрдіске әсер етуі мүмкін.

Жалпы алғанда, басқа инвестициялар инфляцияға ілесу бағалы металдар және шикі мұнай, табиғи газ, астық және басқа да ауыл шаруашылығы өнімдері сияқты кейбір тауарларды қамтиды. Көптеген инвесторлар инфляцияға қарсы хеджирлеу ретінде өз қоржындарына алтын немесе күміс қосуды таңдайды.

Осы балама инвестициялардың кейбірінің кемшілігі - бастау үшін сізге көбірек білім қажет болуы мүмкін. Сізге тіпті жеке кіріс әкелетін мүлік сияқты физикалық активті иелену және қорғау міндеттемесін қабылдау қажет болуы мүмкін.

Басқа нарықтарды қарастырыңыз

Инфляция дүние жүзіндегі нарықтарға бір уақытта бірдей әсер ете бермейді.

АҚШ нарығы ауыр инфляцияны бастан өткерсе де, әрбір елде бірдей проблема жоқ (немесе, кем дегенде, бірдей дәрежеде емес). Дамушы нарыққа инвестиция салу мүмкіндігін пайдалану тәуекелді тудырады, бірақ кейбір сыртқы нарықтар сізге инфляцияны ұстап тұруға жақсы мүмкіндік беруі мүмкін.

Инфляция сіздің портфеліңізге әсер етуі керек пе?

Инфляция көптеген инвестициялық портфельдерге теріс әсер ететіні анық.

Инфляциялық орта активтердің оң табыс әкелуін қиындатады. Өйткені, инфляция 8%-дан асатын болса, қарқынмен жүру үшін сізге кемінде 8% инвестициялық кіріс қажет. Бұл айтқаннан гөрі оңай.

Сіздің кірістеріңізге инфляцияның әсерін барынша азайту үшін әртараптандырылған портфельді құру жақсы. Инфляцияға қарсы тұруға арналған портфолио құру кезінде ескеретін ең жақсы тәжірибелер мыналар:

Мақсаттарыңызды анықтаңыз

Инфляция – сатып алу қабілетін жоятын кең таралған экономикалық әсер. Инфляция айналасында болғанда, ол әркімнің қаражатына әсер етеді. Бірақ сіз өзіңіздің инвестицияларыңызбен қандай курсты жоспарлағыңыз келетінін өзіңіз шешуіңіз керек.

Барлығы инфляцияның әсерінен аулақ болғысы келеді. Дегенмен, бұл портфолио құру кезінде ескерілетін жалғыз фактор емес. Сіз сондай-ақ тәуекелдің қандай деңгейіне қолайлы екенін анықтағыңыз келеді. Өз қалауларыңызға қарай азды-көпті тәуекелге бару дұрыс.

Әртараптандыру

Көптеген өзгерістерге көшудің орнына, портфолиоңыздың қай жерде тұрғанын бағалаудан бастаңыз. Егер сіз әлі әртараптандырылған болмасаңыз, кейбір өзгерістер енгізудің уақыты болуы мүмкін.

Акциялар мен облигациялар арасындағы дұрыс бөлу қарастырылатын бірінші сан болып табылады. Инвестор ретінде сіз өзіңізге қай коэффициент сәйкес келетінін шешуіңіз керек. Жалпы, тәуекелге төзімділігі төмен инвесторлар портфельдерін көбірек облигациялармен ұлғайтады, ал тәуекелге төзімділігі жоғары инвесторлар портфолиоларындағы құбылмалы акциялармен ыңғайлы.

Бірақ қарқынды инфляцияға келетін болсақ, сіздің портфолиоңыздың облигацияларда тым көп болуы іс жүзінде кері әсер етуі мүмкін. Сайып келгенде, сіз қор нарығына байланысты құбылмалылық тәуекелдерін инфляцияның құйылу күшімен салыстыруыңыз керек.

Инфляция жағдайында сіз акцияларды көбірек таңдауды шеше аласыз. Немесе облигацияларды сатып алсаңыз, TIPS және олардың инфляциялық қорғанысы сіздің портфолиоңызда орын алуы мүмкін.

Қандай секторларды қарау керек?

Акцияларға келетін болсақ, кейбіреулер инфляциялық ортада басқаларға қарағанда жақсы жұмыс істейді. Инвестор ретінде бірнеше негізгі секторларды қадағалап отыру маңызды. Белгілі бір инвестициялық салаларға арналған Q.ai инвестициялық жинақтарын қараңыз, мысалы, энергетика, инфляцияға төзімді, немесе өсу қорлары.

энергия

Энергетика саласы Тұтыну бағасының индексімен тығыз байланысты. Коммуналдық қызмет ретінде отынның, бензиннің, электр қуатының және табиғи газдың бағасы ТБИ-ге тікелей әсер етеді. ТБИ инфляцияның негізгі өлшемі болғандықтан, корреляция анық.

Энергия бағасы көтерілгенде немесе төмендегенде, ТБИ әсер етеді. Осылайша, экономика инфляциялық қысымға тап болған кезде энергетика секторы жақсы жұмыс істеуге дайын. Себебі тұтынушылар әдетте қоғамда жұмыс істеу үшін қажетті энергияны сатып алуды өткізіп жібере алмайды. Мысалы, бензиннің бағасы жоғары болса да, көптеген адамдар өздерінің тұрақты сомасын әлі де сатып алады, өйткені олар жай ғана жүру керек.

Staples

Азық-түлік сияқты негізгі тұтынушылық тауарлар инфляция айналасында болған кезде жақсы үйлеседі. Шындығында, сатып алушылар әлі де апта сайынғы нан, жұмыртқа және сүт қорын алуы керек. Бағалар жоғары болса да, көптеген отбасылар бүкіл ел бойынша азық-түлік сөрелерінен табылған негізгі заттарға көбірек ақша жұмсауға мәжбүр.

Осыған байланысты негізгі қорларға инвестициялау инфляцияға қарсы ставкаларды хеджирлеудің жақсы тәсілі болып табылады.

Өсу қорлары

Өсу қорлары әдетте ең аз ақша ағынына ие. Уақыт жақсы болған кезде және инфляция реттелетін болса, өсу қорлары көтерілуі мүмкін. Бірақ экономика қиын кезеңдермен бетпе-бет келгенде, тұтынушылар күнкөрістерін қанағаттандыру үшін шығындарына өзгертулер енгізуге мәжбүр. Бюджеттің қысқаруымен маңызды қызметтері жоқ компаниялардың аман қалуы қиындай түседі.

Өсуге негізделген акциялар орташа инфляциялық соққыға ұшырайды, сондықтан инвестициялық портфельді құру кезінде мұны есте сақтаңыз.

Bottom Line

Кейбір инвестициялар басқаларға қарағанда инфляциялық ортаға шыдауға жақсырақ. АҚШ экономикасы инфляциялық кезеңге еніп жатқандықтан, портфолиоңызды мұқият қадағалап отыру маңызды. Бірақ сіздің портфолиоңыз алдағы дауылға қарсы тұру үшін жеткілікті түрде әртараптандырылмаса, бұл үлкен өзгерістер енгізудің дұрыс уақыты емес.

Бүгін Q.ai жүктеп алыңыз AI-мен жұмыс істейтін инвестициялық стратегияларға қол жеткізу үшін. $100 депозитке салған кезде, біз сіздің шотыңызға қосымша $50 қосамыз.