Апта қиын басталды, өйткені нарықтар өткен аптада Силикон алқабының банкінің күйреуін және федералды реттеушілердің демалыс күндері Signature банкінің жұмысын тоқтатты.
Жұқтыру қаупін тудырған дүйсенбіде банк секторындағы акциялар акциялардың күрт құлдырауын көрді, өйткені инвесторлар тәуекел мен пайданың жаңа үлгілерін анықтауға тырысты. Бұл әсер орта және аймақтық банк фирмалары арасында ең айқын болды. Бұл тауашада акция құнының кенеттен құлдырауы бірнеше акциялардың саудасын тоқтатуға түрткі болды.
Бөлшек инвестор үшін жағдай әлі де бұлыңғыр, бірақ істің қай жерде жүріп жатқанын көрсететін күшті индикатор банктердің инсайдерлері, олардың мекемелерінің төлем қабілеттілігі үшін сенімді жауапты компанияның қызметкерлері болуы мүмкін. Бұл инсайдерлер өз банктерінің акцияларын жеңіл саудаламайды және олар жасаған кезде бұл инвесторлардың назар аударуы керек деген белгіні жібереді.
Біз TipRanks сайтындағы Инсайдерлердің ыстық акциялары құралын осы сауда-саттықтардың кейбірін бақылау үшін пайдалана аламыз – бұл бізге инсайдерлердің екі аймақтық банк акцияларының төменгі деңгейіне қоңырау шалып жатқанын көрсетеді. TipRanks деректеріне сәйкес, екеуі де дүйсенбіде ерте саудада үлкен шығынға ұшырағанымен, екеуі де өздерінің «Сатып алу» рейтингтерін сақтап қалды және Уолл-стрит сарапшыларының пікірінше, алдағы жыл үшін үш таңбалы жоғары көрсеткішке ие болды.
Customers Bancorp (CUBI)
Біз Пенсильвания штатындағы Вест Ридингте орналасқан Customer's Bancorp аймақтық банкінен бастаймыз. Нарық капиталы бойынша, $550 миллион, компания шағын капитал санатына сәйкес келеді; жалпы активтері бойынша, шамамен $20.8 млрд, бұл қарапайым банк мекемесі. Customers Bancorp - бұл жеке, коммерциялық және шағын бизнеске арналған банктік өнімдердің ауқымын ұсынатын толық сервистік банк болып табылатын Customers Bank-тің бас компаниясы.
Соңғы бірнеше сауда-саттық сессияларында CUBI акциялары 39%-ға төмендеді, бұл соққының көп бөлігі дүйсенбі күні таңертең акциялар 70%-ға құлдыраған кезде келді. Акция тұрақтанды, кейінірек сол шығынның бір бөлігін қайтарып алды.
Bancorp клиенттерінің осы аптадағы қиындықтарға ұшырауы банк 2022 жылды аяқтайтын аралас тоқсанды көргеннен кейін келді. 4-ші тоқсанда CUBI жалпы пайыздық кірісі 22 миллион долларды құрады, бұл бір жылмен салыстырғанда 269.6%-ға жоғары. Алайда, жағымсыз жағы компанияның акционерлерге қол жетімді таза кірісі жыл сайынғы 17% төмендеп, 25.6 миллион долларды құрады. Акцияға шаққандағы 74 центті құрайтын сұйылтылған EPS $77 болжамын жіберіп қана қоймай, сонымен қатар 1.59 жылдың 2.87-тоқсанында хабарланған бір сұйылтылған акцияға 4 доллардан күрт төмендеді.
Акциялардың артқы жағында, инсайдерлік майданда біз компания төрағасы және бас директор Джей Сидху артықшылықты пайдалану үшін кіріскенін байқаймыз. Ол кеше ғана SVB сәтсіздігінен туындаған ықтимал дағдарысқа қарамастан, CUBI-нің 45,450 499 акциясын сатып алды. Сидху акциялар үшін 1.68 мың доллардан астам төледі және қазіргі уақытта барлығы XNUMX миллион акцияға ие.
Бұл акция Wedbush сарапшысы Дэвид Чиверинидің назарын аударды. 4-тоқсанда басып шығарудан кейін ол CUBI-дегі оптимизмнің себебін көрді және былай деп жазды: «Жағымды жағынан, орташа депозиттер пайызсыз деспоттардың күшті өсуіне, сондай-ақ негізгі комиссиялық кірістердің өсуіне байланысты 14% дәйекті түрде өсті. 8 миллион доллар, бұл 1 миллион долларға төмендейді деген болжамымыздан әлдеқайда жоғары. Несие сапасы аздап әлсіреді, өйткені КЕҰ 9 миллион долларға 27 миллион долларға немесе 70-тоқсандағы жалпы несие көлемін 4 миллион доллардан немесе 18 тоқсандағы жалпы несиенің 47 барр. 3 барр. ұлғайды... біз ағымдағы жеңілдік негіздерге қатысты тым шектен шыққан деп есептейміз».
Акцияларға қатысты осы болжамға сәйкес және оның «финтехқа бағытталған, цифрлық-форвард банкке айналуындағы жоғары өсу әлеуетіне» сүйене отырып, Чиверини CUBI-ді жақсы нәтиже (яғни Сатып алу) ретінде бағалайды, оны ұсыну үшін $37 баға мақсаты бар. келесі 112 айда 12% жоғары көтерілді. (Киаверинидің рекордын көру үшін мына жерді басыңыз)
Bancorp тұтынушылары соңғы 3 талдаушы шолуын алды және олар Strong Buy консенсус рейтингі үшін бірауыздан оң. Акция қазіргі уақытта 17.42 долларға сатылуда және 48.33 доллардың орташа бағасы осы деңгейден бір жылдық күшті 177% жоғарылауды білдіреді. (TipRanks сайтындағы CUBI акцияларының болжамын қараңыз)
Елордалық банк холдингі (MCB)
Біз қарастыратын келесі акция - Metropolitan Bank Holding, оның негізгі еншілес ұйымы Metropolitan Commercial Bank болып табылады. MCB өз қызметтерін орта нарықтық банк сегментіндегі бизнеске, кәсіпкерлерге және жеке клиенттерге бағыттайды. Нью-Йорк қаласында орналасқан банк қалада және Лонг-Айлендте толық қызмет көрсететін алты банк орталығына қызмет көрсетеді және олардың сақтық көшірмесін бүкіл әлем бойынша 1 миллионнан астам банкоматтарға, сонымен қатар онлайн банкинг пен мобильді банкинг қолданбаларына ақысыз қол жеткізуге мүмкіндік береді. .
Бұл тағы бір кішігірім қауымдастық банкі, бірақ компанияның жақында 4Q22 есебіне қарау Metropolitan Bank берік іргетаста тұрғанын көрсетеді. 6.3 жылдың 31 желтоқсанындағы жағдай бойынша банктің жалпы активтері $2022 млрд болды; бұл y/y төмендеген кезде, банк жалпы несиелердің өсімін тіркеді. Metropolitan Bank 4-тоқсанда несиелік бизнесі 5%-ға немесе 223 миллион долларға өсіп, 4.8 миллиард долларға жетті. Сондай-ақ банктің жалпы депозитінде 5.3 миллиард доллар болды және 4-тоқсанда ол криптовалюта бизнесінен бас тартуды аяқтай алды.
Қорытындылай келе, Metropolitan Bank 2.43-тоқсанда 4 долларды құрайтын сұйылтылған EPS болды, жыл сайын 22% пайда болды.
Осының бәріне қарамастан, соңғы сауда MCB үшін қиын болды - дүйсенбі күнгі сессияда акциялар 44% -ға төмендеді.
Инсайдерлер MCB акцияларын жеңілдікпен сатып алудан ұялмады. Мұны кем дегенде 5 адам жасады, бірақ президент және бас директор Марк ДеФазио жасаған ең үлкен инсайдерлік сауда ерекше назар аударуға лайық. ДеФазио 20,517 131120 акцияны сатып алу үшін жарты миллион доллардан аз жұмсады. Барлығы DeFazio қазір XNUMX акцияға ие.
JPM талдаушысы Алекс Лау MCB-де көргеніне риза және алдағы жылы банктің алға қарай жолын белгілейді: «Төртінші тоқсанда fintech BaaS бизнесі депозиттерді өсірді (+6% q/q немесе +51%) y/y ), күрделі депозиттік ортаға қарамастан оң серпін көрсетіп отыр. 2023 жылға қарай, MCB үшін басты назар оның таза пайыздық маржаны басқара отырып, несиенің өсу қозғалтқышын қаржыландыру үшін арзан депозиттерді тарту қабілетіне аударылады ...»
Өзінің болжамына сандық мән бере отырып, Лау бұл акцияны артық салмақ (яғни Сатып алу) деп бағалайды және оған бір жылдық уақыт көкжиегіне әсерлі 63% жоғарылау үшін $156 баға мақсатын береді. (Лаудың рекордын көру үшін мына жерді басыңыз)
Қазіргі уақытта Lau's - 24.60 долларға сатылатын Metropolitan Bank Holding үшін файлдағы жалғыз талдаушы шолу. (TipRanks сайтындағы MCB акцияларының болжамын қараңыз)
Тартымды бағалар бойынша акцияларды сатуға арналған жақсы идеяларды табу үшін TipRanks-тің барлық акциялар туралы түсініктерін біріктіретін құралға кіріңіз.
Жауапкершіліктен бас тарту: Осы мақалада айтылған пікірлер тек таңдаулы сарапшылардың пікірлері. Мазмұн тек ақпараттық мақсатта пайдалануға арналған. Инвестиция жасамас бұрын өзіңіздің жеке талдауыңызды жасау өте маңызды.
Дереккөз: https://finance.yahoo.com/news/down-more-30-insiders-call-092354229.html