Инвесторлар тікелей индекстеу үшін ETF-тен бас тартуда. Сізге керек пе?

ETF-тер 90-шы жылдары инвесторларға дәстүрлі акцияларды сатып алу мен өзара қорларға балама алуға мүмкіндік беретін танымал бағалы қағаз ретінде дебют жасады. ETF арқылы инвесторлар минималды инвестициясыз және әртүрлі активтерсіз пассивті басқарылатын портфельді ала алады. Бүгінгі күні ETFs әлі де танымал нұсқа болып табылады, бірақ тікелей индекстеу ұсыныстарының артықшылықтарымен тез озып кетеді.

демеушілік: Сізге дұрыс инвестициялық опцияны таңдауға кәсіби түрткі болу үшін жергілікті жерді табыңыз қаржылық кеңесші сізге көмектесу үшін.

Төменде біз сізге бұл артықшылықтың неліктен орын алып жатқанын түсіндіреміз, сонымен қатар тікелей индекстеу туралы жоғары деңгейлі шолуды және оның сізге ұсына алатын барлық нәрселерін береміз.

Тікелей индекстеу анықтамасы

Тікелей индекстеу Dow Jones немесе S&P 500 сияқты индекстің өнімділігін қадағалайтын жеке акцияларды немесе бағалы қағаздарды сатып алуға мүмкіндік беретін инвестициялық құрал. Мысалы, танымалдан жақсы немесе жақсырақ жұмыс істейтін портфолио жасағыңыз келсе. S&P 500 индексі тапсырма үшін тікелей индекстеу тактикасын пайдалана аласыз. Сіз S&P индексіндегі барлық бағалы қағаздарды таңдап, олардың салмағын көшіресіз.

Кейбір ETF-тер инвесторларға белгілі бір индекстерді көрсететін инвестиция шелектерін сатып алуға мүмкіндік береді, бұл процеске ұқсастықтар болуы мүмкін, бірақ айқын айырмашылықтар бар.

ETF және тікелей индекстеу

Кімге тікелей индекстеу және ETFs түсіну олардың ортақ тұстарын және оларды ажырататын айырмашылықтарды қарастыру керек. Біріншіден, тікелей индекстеу және ETF екеуі де инвесторларға акциялар мен облигациялар сияқты жеке бағалы қағаздар пулын иеленуге мүмкіндік береді. Дизайн нарықтағы ең гүлденген индекстердің сәттілігін имитациялау арқылы ең жақсы қайтарымды алу үшін құрылған.

Негізгі айырмашылық бағалы қағаздарға меншік құқығында. ETF жеке бағалы қағаздарды емес, ETF үлесін иеленуге мүмкіндік береді. Тікелей индекстеу арқылы инвесторлар бағалы қағаздарға иелік етеді және олардың салмағын өздері қалағандай басқара алады.

Тікелей индекстеудің артықшылықтары

Енді сіз тікелей индекстеу мен ETF-тің әртүрлі құрылымын жақсырақ түсінгендіктен, біз тікелей индекстеу басқа ұсынылған инвестициялық құралдарға қарағанда танымал болу себептеріне ауыса аламыз. Бірінші артықшылық - ең айқын, теңшеу.

Тарих жалғасуда

Портфолионы теңшеу

ETF икемділігін ұсынады, бұл акцияларды өз қалауыңыз бойынша сатып алуға және сатуға мүмкіндік береді. Дегенмен, тікелей индекстеу теңшеудің түпкілікті еркіндігімен бірге бірдей икемділікке мүмкіндік береді. Жоғарыда атап өткеніміздей, тікелей индекстеу инвесторларға басқа индекстердегі акциялардың барлық жеке акцияларын сатып алу еркіндігін береді, бірақ олар өз қалауынша әртараптандыруға болады. Бұған қосымша акцияларды сатып алу немесе жақсы жұмыс істемейтін акцияларды сату кіреді. Нашар жұмыс істейтін активтерді алып тастау еркіндігіне ие бола отырып, инвесторлар өздері еліктейтін индекстен асып түсуге жақсы мүмкіндік алады.

Төмендетілген салық құны

Бір акция пайдаға сатылса, сатушы табысқа салық төлеуі керек. Бұл капиталға салынатын салық ретінде белгілі. Екінші жағынан, егер активті сату жүзеге асырылса және ол шығынға әкеп соқтырса, сатушы сатудан шығынды талап ете алады. Бұл шығын салық салынатын табысыңыздан шегерілетін салық шегеріміне айналады. Салық салынатын табысыңыз неғұрлым төмен болса, салық шотыңыз соғұрлым төмен болады.

Демек, дәлелдер бар, барлық шығындарыңызды талап етіңіз инвестицияларға салынатын салықты барынша азайту.

Тікелей индекстеу арқылы сіздің кірістеріңізді өтеу және салық шотыңызды төмендету үшін құнды қағазды шығынға сатудың көптеген мүмкіндіктері бар. Бұл процесс әдетте деп аталады салықтық шығынды жинау.

Кең қолжетімділік

Бұрын тікелей индекстеуге оны қолдауға дайын платформалардың болмауы кедергі болды. Сәйкес Cerulli Associates, «Тікелей индекстеу келесі бес жылда 12%-дан астам жылдық қарқынмен өседі, бұл пайлық қорлар, ETF және бөлек шоттар сияқты дәстүрлі қаржылық өнімдерге қарағанда жылдамырақ.»

Жақында JPMorgan, BlackRock және Vanguard сияқты активтер менеджерлері мен ірі фирмалар бұл танымалдылықтың артуына назар аударды. Нәтижесінде көбірек платформалар тікелей индекстеуді қолдау үшін арнайы портфолио мүмкіндіктерін қолданады.

Инвесторлар енді шектеулі үлестік акцияларды сатып алудың және платформа шектеулерінің кемшіліктерінсіз инвестициялаудың негізгі түрі ретінде тікелей индекстеуді оңайырақ жүргізе алады.

Bottom Line

ETFs индексті еліктеу үшін бағалы қағаздар тобын бере алады, бірақ қауіпсіздік таңдауы мен салмақтарында шектеулер болады. Портфолионың икемділігі, теңшелуі және жалпы бақылауы үшін тікелей индекстеу инвестициялық стратегияңызға тамаша қосымша бола алады.

Инвестициялық кеңестер

• A қаржылық кеңесші қаржылық болашағыңызды қолдау үшін инвестициялық портфельді құруға көмектесуі мүмкін. Білікті қаржылық кеңесшіні табу қиын болуы керек емес. SmartAsset тегін құрал Сізге аймағыңызға қызмет көрсететін үш қаржылық кеңесшіге дейін сәйкестендіреді және қайсысы сізге сәйкес келетінін шешу үшін кеңесшіңіздің сәйкестігімен ақысыз сұхбат ала аласыз. Егер сіз қаржылық мақсаттарыңызға жетуге көмектесетін кеңесшіні табуға дайын болсаңыз, қазір бастаңыз.

• SmartAsset тегін инвестициялық калькулятор инвестицияларыңыз уақыт өте келе қалай өсетінін елестетуге көмектеседі.

Фото кредит: ©iStock.com/ismagilov, ©iStock.com/PamelaJoeMcFarlane, ©iStock.com/designer491

Пост Ұзақ уақыт бойы ETFs: Тікелей индекстеу - өте қызық бірінші пайда болды SmartAsset блогы.