(Bloomberg) — Грегг Смит компьютер тінтуірін Bear Stearns Cos. және кейінірек JPMorgan Chase & Co. компанияларына жалған алтын және күміс тапсырыстарын орналастыру және жою үшін жылдам басқаны соншалық, әріптестері оны салқындату үшін саусақтарына мұз қою керек деп әзілдейтін болды. кейін, немесе ол қос буынды болуы керек.
Ең көп оқылатындар Bloomberg
Осылайша оның бұрынғы протегеті Кристиан Трунц алқабилер үшін Смиттің «жалған» деп аталатын сауда-саттықты - бағаны өзгертуге арналған үлкен тапсырыстарды қалай қолданатынын қалай көргенін сипаттап берді, олар тез жойылды. 37 жастағы Трунц банкті JPMorgan сатып алар алдында, 2007 жылы Bear Stearns-ке колледжді бітіргеннен кейін қосылғаннан кейін Смит пен басқалардан жалғандық жасауды үйренгенін айтты.
Тапсырыстарды жылдам орналастыру және жою үшін «тінтуірді жылдам басу» қажет, ал үстелдің ең жақсы трейдері Смит мұны өте жақсы меңгерген, деді Трунц сейсенбіде Чикагодағы федералды қазылар алқасына. Трунцтың айтуынша, Смиттің жанында бірнеше жыл отырған және оның саудасын көру үшін жиі орындықты тәлімгерінің компьютер экранының жанынан тартатынын айтқан Трунцтың айтуынша, бұл шерту үстелдегі барлық адамдар үшін оңай болды.
Трунц - Смиттің және JPMorgan қымбат металдар үстеліндегі екі аға қызметкердің: басқарушы директор Майкл Новак пен хедж-қор сатушысы Джеффри Руффоның алаяқтық және рэкеттік сотында куәлік берген үшінші бұрынғы трейдер. Олар жылдар бойы өздеріне және ең жақсы клиенттеріне көмектесу үшін жүйелі түрде алдады деп айыпталуда.
«Бұл жұмыс үстеліндегі ашық стратегия болды», - деді Трунц, ол жалған айыптарды мойындады және прокурорлармен ынтымақтасады. «Бұл жасырын емес еді».
Толығырақ: Bear Stearns-те алтын бағасының жалғандығы «жалпы» дейді экс-трейдер
Трунцтың пікірінше, сәтті жалғандық жасау үшін жылдамдық өте маңызды болды, әсіресе қымбат металдар нарығының өсіп келе жатқан үлесін фьючерстік келісімшарттарды секундтың бөліктерінде сатып алу және сату үшін компьютерлік алгоритмдерді пайдаланатын фирмалар басқарды.
«Біз бұл банк пен «алгос» деп аталатындар арасындағы шайқас екеніне толық сендік», - деді Трунц. «Бұл машиналардың сауда алаңында адамдармен әрекеттесуі бірінші рет болды. Бұл адам мен машина болды ».
Жалғандықтың мақсаты нарықтық әсер қалдыру үшін жалған тапсырыстардың үлкен көлемін пайдалана отырып, бәсекелес компьютерлерді JPMorgan позициясына пайда келтіру үшін сатып алуға немесе сатуға алдау болды, деді ол.
«Бұл сауда-саттық алдамшы болды», - деді Трунц бірнеше жылдар бойы үстелге қойылған мыңдаған жалған тапсырыстар туралы. «Олар бізге қажет нәрсені алу үшін сол алгоритмдерден реакция шығару үшін пайдаланылды».
Толығырақ: JPMorgan алтын трейдеріне айналған ысқырушы өтірік айтқанын мойындады
Әкесі JPMorgan-да ондаған жылдар бойы жұмыс істеген және жоғары лауазымды қызметкер болған Трунц 2007 жылдан 2019 жылға дейін Нью-Йоркте, Сингапурда және Лондонда банкке бағалы металдар саудасымен айналысқан, ол өз кінәсін мойындаған. Ол Смит, Новак және Руффоны пұт тұтатынын және олардың жетістіктеріне еліктеу үшін олардан мүмкіндігінше көп нәрсені үйренуге тырысатынын айтты.
Трунц 2013 жылға дейін Смиттің жанында бес жыл отырғанын және 2014 жылы Лондонға көшкен кезде Новакпен тығыз жұмыс істегенін, оны жақсы білетінін айтты. Руффо «көшедегі ең жақсы сатушы» болды, оның үлкен клиенттері бар және JPMorgan сатып алғаннан кейін Bear Stearns командасын сақтап қалуының басты себебі болды, деді Трунц.
Смит күн сайын дерлік жалғандық жасайды, Новак мұны аптасына бір рет жасады, ал Руффо трейдер болмаса да, Смиттің қасында отырады және оны клиенттердің тапсырыстарын ең жақсы бағамен орындау үшін нарықты алдауға шақырады, деді Трунц. Руффоның Смитті жалған саудамен «басуды, жалғастыруға» шақырғанын есту ерекше емес еді, деді Трунц.
«Біз бәріміз осылай сауда жасадық», - деді Трунц. «Біз бұл стратегияны өзіміз және клиенттеріміз үшін ақша табу үшін үстелде қолдандық».
Толығырақ оқыңыз: Спуфинг - бұл нарықты байыпты жалғандыру үшін ақымақ атау
Смит кейде нарықтарды бір жолмен, ал екіншісінде Ruffo-ның хедж-қорының ең жақсы клиенттеріне тапсырыстарды толтыру кезінде олар жақсы баға алғанын сезіну үшін, деді Трунц.
Прокурорлар алқабилерге Руффо мен Мур Капитал Менеджментінің Кристофер Пиа арасындағы 3 жылдың 2008 сәуірінен бастап ішкі чат журналдарын көрсетті, онда хедж-қор трейдері Руффоға оған 100,000 XNUMX унция күміс сатуға нұсқау берген. Смит тапсырысты толтырды, содан кейін күміс бағасының төмендеуіне байланысты тез арада бас тартқан көптеген қосымша сату тапсырыстарын жылдам орналастырды.
Содан кейін Руффо Пианы сату туралы шешімімен құттықтады. «Бұл жақсы болды, қазірдің өзінде төмен», - деді ол хабарламада.
Смиттің неліктен жалған сауда жасағанын түсіндіруді сұрағанда, Трунц: «Грегг керемет деңгейде орындай алған сияқты. Крис Пиа 100,000 XNUMX унция сату туралы керемет шешім қабылдаған сияқты ». Трунц: «Әркімнің эгосы бар» деп қосты.
Іс АҚШ Смитке және т.б., 19-cr-00669, АҚШ округтік соты, Иллинойстың Солтүстік округі (Чикаго)
Ең көп оқылған Bloomberg Businessweek
© 2022 Bloomberg LP
Дереккөз: https://finance.yahoo.com/news/jpmorgan-trader-spoofed-fast-colleagues-224427459.html