Келесі жылы рецессия болады деп алаңдайсыз ба? Майкл Берридің болжамы бір нәрсе болса, бұл жұмсақ сценарий сияқты естіледі.
АҚШ-тың тұрғын үй нарығына қарсы атақты ставкасы «Үлкен қысқада» құжатталған инвестордың ойынша, «көпжылдық рецессия» ықтимал және қазіргі күтілгеннен де ауыр. Бұл мәлімдеме экономикаға қатысты бұрынғы ескертулерден кейін келеді, мысалы, өткен жылы «барлық апаттардың анасы» келеді деп болжау, сонымен қатар жақында алдағы келеңсіздіктер Ұлы рецессиядан да асып кетуі мүмкін деген болжам бар.
Жарайды, сондықтан Берри экономиканың жай-күйі мен оның қайда бара жатқаны туралы тым оптимистік емес деп айтуға болады. Айтуынша, бұл Берридің келе жатқан құлдырауға төтеп бере алатындай күшті деп санайтын акцияларды жүктеуін тоқтатқан жоқ.
Біз оның соңғы екі сатып алуын бақылап, оны пайдаландық TipRanks дерекқоры Көше сарапшылары бұл атаулардың қиын уақытта қауіпсіз айлақ беретінімен келісе ме, жоқ па анықтау. Міне, егжей-тегжейлер.
GEO тобы (GEO)
Берри алдағы құлдырау жеке түрмелер мен психикалық денсаулық сақтау мекемелері үшін пайда болады деп ойлай ма? Біз қарастыратын бірінші Burry мақұлдаған атау - GEO Group - әлемдегі екінші ірі жеке түрме компаниясы.
Компанияның ерекшелігі – қауіпсіз нысандар – түрмелер (максималды, орташа және минимум), процессингтік орталықтар, сондай-ақ «қоғамдық түзеу» орталықтары және психикалық денсаулық және тұрғын үй-емдеу мекемелері – осының барлығы оған тиесілі, жалға беріледі және жұмыс істейді. Компания сонымен қатар саладағы жетекші мониторинг қызметтерін, сондай-ақ оңалту және шығарылғаннан кейінгі реинтеграция қызметтерін ұсынады.
Өткен жылдың соңындағы жағдай бойынша GEO 250,000 150,000-нан астам құқық бұзушылар мен сотқа дейінгі сотталушыларға, оның ішінде радиожиілік, GPS және алкогольді бақылау құрылғылары сияқты түрлі технологиялық құралдарды пайдаланатын XNUMX XNUMX-нан астам адамға қоғамдық бақылау қызметтерін көрсетті.
Соңғы қаржылық есепте, 3-тоқсанда компания 616.7 миллион доллар табыс тапты, бұл бір жылмен салыстырғанда ~ 11% өсті және Street-тің қоңырауын 10.85 миллион долларға артты. AFFO (операциялардан түзетілген қаражат) $0.60 болжамынан әлдеқайда жоғары $0.33 жетті. Болжам бойынша, компания жылдық кірістер болжамын бұрынғы 2.35 миллиард доллардан шамамен 2.36 миллиард долларға дейін көтерді.
Берридің қызметіне қарасақ, үшінші тоқсанда ол компаниядағы үлесін айтарлықтай өсірді – 300%-дан астам. Берри 1,517,790 18 XNUMX акция сатып алды, қазір құны XNUMX миллион доллардан аз.
Берри сенім білдіретін жалғыз адам емес. Q3 басып шығаруды сканерлеу, Noble талдаушысы Джо Гомес компанияның жұмысын жоғары бағалайды.
«GEO Group барлық дерлік негізгі қаржылық шаралар бойынша нұсқауларды орындауды немесе одан асып түсуді жалғастыруда», - деп жазды Гомес. «Бизнес-бөлімшелердің тұрақты жұмысы негізгі кірістің тоқсан сайынғы ең жоғары көрсеткіштерінің біріне және түзетілген EBITDA үшін жаңа барлық уақыттағы ең жоғары тоқсандық көрсеткішке әкелді. Келісімшарттардың тоқтатылуы мен жалпы күрделі операциялық орта жағдайында бұл қаржылық нәтиже Компанияның әртараптандырылған бизнес сегменттерінің күшін көрсетеді деп санаймыз».
«Біз GEO акциялары қолайлы тәуекел/сыйақы жағдайын білдіретініне сенеміз», - деп түйіндеді Гомес.
Аю базары дейсіз бе? Бұл акция үшін емес. Жыл басынан бері акциялар 53%-ға өсті. Дегенмен, Гоместің 15 долларлық мақсатты бағасы алдағы жылы 26% қосымша пайда алуға мүмкіндік береді. Осы мақсатта сарапшы GEO акцияларына жоғары нәтиже (яғни, сатып алу) рейтингін береді. (Гоместің рекордын көру үшін, мында басыңыз)
Дәл қазір бұл компанияның жетістіктерін бақылап отырған жалғыз басқа талдаушы. Біріктірілген акция $14.50 орташа мақсатқа негізделген Орташа сатып алу консенсус рейтингін талап етеді. Бұл көрсеткіш бір жылдық үлестің ~26% қымбаттауын білдіреді. (TipRanks сайтында GEO акцияларының болжамын қараңыз)
CoreCivic Inc. (CXW)
Берри ауыр рецессиядан қорғау үшін дұрыс инвестициялық таңдауды білдіреді деп санайтын үлгі пайда болған сияқты. CoreCivic - жеке түрме мен тергеу изоляторы бизнесінде жұмыс істейтін тағы бір компания.
2021 жылға қарай CoreCivic 46 түзеу және тергеу изоляторының, 26 тұрғын үйді қайта қабылдау орталығының иесі және басқарушысы болды және үшінші тұлғаларға жалға берілетін 10 мүлікті иеленді. Бұрын Американың Түзету Корпорациясы (CCA) деп аталатын жеке түрме индустриясына қатысты қайшылықтармен таныс емес (стандартты емес қызметкерлерді қабылдау, оны лоббистік майданда асыра пайдалану), компания 2016 жылдың қазан айында CoreCivic-ке ребрендинг жасады.
CoreCivic үшінші тоқсан нәтижелерін қарашаның басында шығарды. Жоғары деңгей 3 миллион долларды көрсетті, бұл өткен жылдың сәйкес кезеңімен салыстырғанда қарапайым 464.2%-ға азайды. Компанияның бір акцияға 1.5 АҚШ долларын құрайтын түзетілген FFO көрсеткіші де бір акцияға 0.29 АҚШ доллары болатын консенсус бағалауларына жетпей қалды.
Дегенмен, Берри компанияға тәнті болуы керек. Ол 724,895-тоқсанда жаңа позицияны құрайтын 3 9.3 CXW акциясын сатып алды. Қазір олардың құны XNUMX миллион доллардан асады.
Берридің, Уэдбуштың пікірін қайталау Джей МакКэнлесс ол CXW жанкүйері болып табылады және Q3 баспасы неге сәл жұмсақ болды деп ойлайтынын түсіндіреді. МакКэнлесс сонымен қатар компания үшін бычий тезистерді ұсынады.
«Еңбек нарығы CXW үшін қатаң болып қала береді және компания қызметкерлерді ұстап қалу үшін бонус пен ынталандыру төлемдерінің қалыпты деңгейінен жоғары төлеуге мәжбүр болды», - деп жазды МакКэнлесс. «Алайда, біз бұл қосымша шығындардың бір бөлігі табиғатта уақытша және еңбек нарығы уақыт өте келе жеңілдетілуі керек деп санаймыз, әсіресе егер біз неғұрлым айқын рецессияға ұшырайтын болсақ. Біз бұл алдын ала шығыстар, сайып келгенде, кірістердің ұлғаюымен өтеледі деп күтеміз, өйткені уақыт өте келе тұрғындарды толтыру деңгейі пандемияға дейінгі деңгейге қарай өзгереді. Тоқсанда компания өзінің жалпы таза қарыз балансын 109.1 миллион долларға қысқартты, оған облигациялар нарығының қиын жағдайын ескере отырып, ашық нарықтағы оппортунистік қайта сатып алулар кірді.
Осы мақсатта McCanless, CXW акцияларының жоғары өнімділігін (яғни сатып алуды) белгілейді, ал оның 15 долларлық баға мақсаты акциялардың алдағы айларда ~18% жоғары көтерілетінін болжайды. (Макканлесстің рекордын көру үшін, мында басыңыз)
Жақында тек бір ғана аналитик CXW шолуымен айналысты және олар да оң болып, акцияларды Moderate Buy консенсус рейтингімен қамтамасыз етеді. (TipRanks сайтында CXW акцияларына болжамды қараңыз)
Акцияларды тартымды бағамен саудаласудың жақсы идеяларын табу үшін TipRanks-қа кіріңіз Сатып алуға болатын ең жақсы акциялар, TipRanks-тің барлық капиталы туралы түсініктерді біріктіретін жаңадан іске қосылған құрал.
Жауапкершіліктен бас тарту: Осы мақалада айтылған пікірлер тек таңдаулы сарапшының пікірлері. Мазмұн тек ақпараттық мақсатта пайдалануға арналған. Инвестиция жасамас бұрын өзіңіздің жеке талдауыңызды жасау өте маңызды.
Дереккөз: https://finance.yahoo.com/news/michael-burry-sees-recession-looming-150802778.html