Портфолиоңызды осы 3 төмен бета жеңімпаздарымен қорғаңыз

Мына аю базарының митингісін қуып келе жатқан ақымақ болмайық. Жарайды ма?

Қауіпсіз дивидендтер, жақсы. Міне, бүгін біз бұл туралы сөйлесетін боламыз. Тұрақтылық пен ақыл-ойдың триосы, біз қыркүйек айының қақағанын көреміз бе, әлде қазандықты көреміз бе, бәрібір.

Иә, мұндай аю базарларында біз жыртқыштарды сатамыз. Бірақ біз қимылсыз құймаларды сатып алыңыз - біз мұны ақылмен орындағанымызға көз жеткіземіз. Және оны төмен бета нұсқасын сақтаңыз.

Duke Энергия
DUK
(DUK), мысалы, 5 жылдық бета нұсқасы 0.34. Бұл оның нарыққа қарағанда тек 34% жылдам қозғалатынын білдіреді.

Басқаша айтқанда, S&P 500 3% төмендеген күндері бұл акция бар болғаны 1.5% немесе одан да аз төмендеуі керек. Бұл теория.

Шындығында, бұл одан да жақсы болуы мүмкін. DUK жыл басынан бері 9% өсті, ал кеңірек нарық бұзылды. Осы жерден бастайық.

Duke Energy (DUK)

Дивидендтің кірістілігі: 3.6%

1 жылдық бета нұсқасы: 0.45

5 жылдық бета нұсқасы: 0.34

Төмен бета нұсқасын іздеуді бастау үшін коммуналдық сектордан гөрі қандай жақсы орын.

Тағы да, бета 1.0 акцияның S&P 500 сияқты құбылмалы екенін білдіреді - артық емес, кем емес. Тұтастай алғанда коммуналдық қорлардың бес жылдық бета-нұсқасы шамамен 0.5 құрайды, бұл олардың кеңірек нарыққа қарағанда екі есе құбылмалы екенін білдіреді.

Ал Duke Energy одан да құбылмалы емес сол.

Компанияның өзі туралы айтатын болсақ: Duke Energy алты штатта 8.2 миллион электр тұтынушыларына және бес штатта тағы 1.6 табиғи газ тұтынушыларына қызмет көрсететін ойындағы ең ірі коммуналдық қызметтердің бірі болып табылады.

Электрмен және табиғи газбен қамтамасыз ету - бұл жоғары қарқынмен дамып келе жатқан сала емес. Көптеген коммуналдық қызметтер өсе алмайды, өйткені олар сатып алу арқылы ғана емес, географиялық тұрғыдан орныққан. Осылайша, кірістердің өсуінің жалғыз жолы - уақыт өте келе қарапайым қарқынның өсуі - және халық санының өсуі.

Герцогтың жеңгесі жоғары екенін ескеріңіз. Ол 10-2020 жылдар аралығындағы халық санының өсуі бойынша алғашқы 21 штаттың төртінде айтарлықтай қатысуға ие:

• №2: Флорида
• №4: Солтүстік Каролина
• №6: Оңтүстік Каролина
• №8: Теннесси

Бұл өсу қазіргі уақытта пайданың 80% -дан астамын құрайтын өте үлкен төлем коэффициентіне қарамастан, DUK-қа дивидендтерді көтеруді жалғастыруға мүмкіндік беруі керек. Duke үшін бір әлсіз жер, өкінішке орай, көптеген утилиталар ортақ: төлемнің баяу кеңеюі. Айтпақшы, Дюктің соңғы өсімі бар болғаны 2%-ға өсті (бір акция үшін 1.005 долларға дейін).

Дегенмен, ол DUK кірістілігін сектордың орташа деңгейінен және одан да жоғары деңгейде сақтайды

Flow
АҒЫМ2
Азық-түлік
FLO
с (FLO)

Дивидендтің кірістілігі: 3.2%

1 жылдық бета нұсқасы: 0.44

5 жылдық бета нұсқасы: 0.27

Біз дивиденд өсімінің сәл жылдам қарқынын табамыз Гүлдер тағамдары (FLO), ол дәл қазір қоймаңызда отырған көптеген өнімдерді шығарады.

Flowers Foods - өткен жылы 4 миллиард доллардан астам сатуды тіркеген АҚШ-қа негізделген наубайхана маманы. Оның көптеген брендтеріне Nature's Own, Dave's Killer Bread, Sunbeam және Wonder Bread, сондай-ақ Тастыкаке мен Миссис Фрешлидің жеңіл тағамдары кіреді.

Егер сіз тұрақты оқырман болсаңыз, мен жақында талқылағанымды білесіз белгілі бір азық-түлік қорларын алдағы жылдарға қуаттайтын мега-тренд. Flowers Foods - бұл тенденцияның екінші деңгейлі бенефициары деп атайтын нәрсе - ол әлемге қажет негізгі шикізатты қамтамасыз етпесе де, миллиондаған американдықтар үшін ең негізгі негізгі өнімдердің біріне жауап береді.

Сіз жай ғана туралы ойлануыңыз мүмкін қалай оның бизнесі ұзаққа созылады, дегенмен екінші тоқсандағы табыстар Street консенсусына сәйкес төмендегені туралы әлсіз есеп берілген. Бірақ Гүлдердің әлсіздігі инфляциямен бірге бағаны көтеру әрекетінен туындаған болуы мүмкін - ол көптеген бәсекелестерге қарағанда ертерек жасады. Осылайша, бағаны білетін тұтынушылар қысқа мерзімді перспективада басқа брендтерге көшкен болуы мүмкін, бірақ олар басқа брендтер кіріс шығындарының өсуіне төтеп беру үшін өз бағаларын көтергендіктен, олар қайтып оралуы мүмкін.

Әйтпесе, FLO соңғы алты жылда дивидендті жыл сайын акцияға бір тиынға көтеруге жұмсады, ол 5 жылы шамамен 2022%-ға өсті. Бұл және 3%-дан көп емес кірістілік айғайлайтын нәрсе емес, бірақ нарықта көптеген тұрақты қолдарды таба алмайсыз — FLO-ның бес жылдық бета-нұсқасы 0.27 акция осы уақыт ішінде нарықтың төрттен бір бөлігіндей құбылмалы болғанын білдіреді.

Кимберли-Кларк
ҚМБ
(КМБ)

Дивидендтің кірістілігі: 3.4%

1 жылдық бета нұсқасы: 0.41

5 жылдық бета нұсқасы: 0.32

Кимберли-Кларк (KMB) бұл Flowers Foods сияқты тағы бір негізгі маман, бірақ оның үлесі ас қорыту жүйесінің екінші жағында жатыр.

Соңғы бір жарым ғасырда Кимберли-Кларк қазіргі уақытта 175-тен астам елді қамтитын дәретхана қағазы мен жөргектер империясын құрып, жеке күтім заттарын шығаратын әлемдегі жетекші өндірушілердің бірі болды. Сіз өміріңіздің белгілі бір кезеңінде оның брендтерінің бірін пайдаландыңыз — мүмкін, Scott немесе Cottonelle дәретхана қағазы немесе Viva қағаз сүлгілері, Huggies немесе Pull-Ups жөргектері, Kotex тампондары мен жастықшалары немесе Depend ересектерге арналған күтім өнімдерін, соның ішінде, тағы да көп.

Өнімдердің бұл желісі ұзақ мерзімді төлемді күшейтті: Биылғы жылдың басында ҚМБ дивиденд төлеудің 88-ші жылын атап өтті және оның соңғы тоқсанда дивидендтер ақсүйектерінің қатарында қалдырған 50-ші жыл сайынғы өсуі. ғасыр.

Бірақ олар, кем дегенде, кеш емес, көп үлес өнімділігін қуаттаған жоқ.

FLO сияқты, KMB соңғы тоқсанда кірістің 9% өсімін қамтамасыз ете алғанымен, соңғы уақытта бастапқы шығындармен күресті. Бұл мағынасы бар — Кимберли-Кларктың өнімдерінсіз жүру өте қиын, тіпті ол бағаны көтерсе де, оның көптеген брендтері құны бойынша ең бәсекеге қабілетті болып қала береді.

Дегенмен, КМБ жеңілмейтіні екіталай; компания өзінің соңғы қоңырауында тұтынушылардың мүмкіндігінше үнемдеуге тырысатынын, соның ішінде жеке таңбалы өнімдерге көшетінін айтты.

Сонымен қатар, оның дивидендтері де қиынға соқты. Оның 2022 жылғы төлем өсімі 2%-дан аз болды (бір акция үшін $1.16 дейін). 87% максималды төлем коэффициентін ескере отырып, бұл таңқаларлық емес!

Бретт Оуэнс - бас инвестициялық стратег Қарама-қарсы Outlook. Табыс туралы көбірек идея алу үшін оның соңғы арнайы есебін тегін алыңыз: Сіздің ерте зейнеткерлік портфолиоңыз: үлкен дивидендтер - ай сайын - мәңгілік.

Ашу: жоқ