Tesla-as-miner EV индустриясына айтарлықтай әсер етеді. Ұзақ мерзімді литий жеткізілімін тоқтату сала үшін стратегиялық императивті бола ма? Басқа автокөлік компаниялары EV-ге кері интеграциялануға ұмтылады ма? батареяны жеткізу тізбегі? Бұл инвесторлар ойланатын ұзақ мерзімді сұрақтар. Дәлірек айтсақ, литий өндіруші қорлар, ең алдымен, азырақ болса, дүйсенбідегі сауда-саттыққа қатты әсер етуі мүмкін.
үлкенірек, неғұрлым белгіленген, ойыншылар қамтиды
Альбемарле
(тикер: ALB),
Тірі
t (LTHM) және
СМЖ
(SQM). (
Ливент
әлі де шағын капиталдандыру акциясы ретінде жарамды.)
Үш кіші ойыншы кіреді
Пьемонт литийі
(PLL),
Литий Америкасы
(LAC) және
Сигма литий
(SGML.Canada).
Үш ірі ойыншының жиынтық нарықтық капитализациясы 50 миллиард доллардан асады. Жаңа жобаларды дамытудың әртүрлі сатыларында тұрған үш кіші ойыншының жиынтық нарықтық капиталы 10 миллиард доллардан аз.
«Литийдің бағасы ақылсыз деңгейге жетті!» 8 сәуірде Маск Twitter-де жазды.
Оның сөзі бар. Литийдің эталондық бағасы тоннасына шамамен 78,000 80 долларды құрайды, бұл жыл басынан бері шамамен XNUMX% жоғары. Батарея материалдарының себетінің бағасы Барронның тректер теориялық тұрғыдан алғанда, жыл басынан бері шамамен 60% өсті шамамен 2,000 XNUMX доллар EV бағасына.
Алайда аккумуляторлық материалдардың көпшілігі келісім-шарт негізінде сатып алынады. Белгіленген тауар бағасының көпшілігі спот бағалары болып табылады. Спот келісім-шарттан үлкен болса, бұл келісім-шарт бағасының жоғарылайтынының белгісі.
«Тесла кен өндіруге (және) тікелей масштабта өңдеуге кірісуі керек болуы мүмкін», - деді Маск, кейінірек твиттерде «бізде литийді тұрақты өндіру [және] тазарту үшін керемет идеялар бар» деп қосты.
Масштаб үлкен мәселе емес сияқты. Компания құжаттарына сәйкес литийді метрикалық тоннасы 10,000 XNUMX доллардан аз өндіретін Albemarle сияқты ірі кеншілер бар. Барронның есептеулер. Сонымен қатар, литий өнеркәсібіндегі барлық адамдар өсу үшін инвестиция жасайды. Уолл-стрит Альбемарленің капиталдық шығындары 1.4 жылы шамамен 2022 миллиард долларды құрайды деп күтеді, бұл бірнеше жыл бұрынғыдан екі есе көп.
Ағымдағы спот бағалары кеншілерге капиталды жерге салуға жеткілікті. Оның орнына, мәселе адамдарға қарағанда жылдамырақ болатын EV сұранысының өсуі және тау-кен өнеркәсібінің жаңа қуаттарды арттыруға кететін уақыты сияқты.
Литий кеншілері өсу қисығынан сәл артта қалған сияқты.
Tesla (TSLA) қазірдің өзінде Пьемонтпен жұмыс істеп, салаға қадамдар жасады. Тесла өндірісті стартаптан алуға келісті Артқа 2020 жылы. Бұл мәміле жарияланған күні Пьемонт қорын 230%-дан астамға өсірді.
Дегенмен, бұл келісімде Пьемонт тау-кен өндірумен айналысады. Маск сол компанияның литийін алғанына қуанған шығар. Ол көбірек қалайды.
Үш кішігірім литий кеншілері жыл басынан бері орташа алғанда шамамен 33% өсті, бұл жоғары тауарлық шығындарға байланысты. Барлық үш акция жұмада бірге құлдырады
S&P 500.
Тағы үш кеншінің акциялары жылына орта есеппен шамамен 20% өсті. Бұл үш акция да жұмада құлдырады.
Al Root мекен-жайына жазыңыз [электрондық пошта қорғалған]
