9.62% кірістілікпен, жақында мерзімі өткен Мен байланыстыратын сериялар болды танымал болғаны түсінікті. Пайыздық мөлшерлемелердің өсуімен облигациялар қорлары биыл төмендеді және банктер депозиттік шоттарға сараң мөлшерлемелерді ұсынуды жалғастыруда. Сондықтан, 1998 жылы облигациялар енгізілгеннен бері төлеген ең жоғары мөлшерлемені ұстап тұруға тырысып, өткен айдың соңында Treasury.gov сайтын құлатқан инвесторлар тобы таңқаларлық емес.
Жұма күні, 28 қазанда ескі мөлшерлемені бекітудің соңғы мерзімі қазынашылық I облигацияларының 979 миллион долларын сатқан. Аю нарығында сенімді кірісті және төмен тәуекелді ұсынатын бұл инвестиция инвесторларды ашуландырды.
Бірақ енді инвесторлар күту керек еді. Соңғы аукционда кірісі 6.89% болатын жаңа I облигацияларын алған адамдар ескі, жоғары мөлшерлемені басып алуға асыққандарға қарағанда бірнеше жылдан кейін көбірек ақша табатын болады. Бұл қалай мүмкін? Төмендегі I облигацияларының қыр-сырына терең үңіліп, а-мен сәйкестендіруді қарастырыңыз қаржылық кеңесші I облигацияларының сіздің портфолиоңызда мағынасы бар-жоғын көру үшін тегін.
6.89% I облигация мөлшерлемесі 9.62% мөлшерлемені қалай жеңе алады?
Себебі, I облигациялар бойынша мөлшерлемелер екі құрамдас бөліктен тұрады: кепілдендірілген базалық мөлшерлеме және әрбір жаңа жартыжылдық аукционда өзгеретін реттелетін инфляция деңгейі. Бұл 9.62% көрсеткіш инвесторлардың өз облигацияларын ұстауына алғашқы алты айда ғана кепілдік берілді. Осыдан кейін мөлшерлеме төмендейді, ал 2022 жылдың қараша айындағы облигациялар бойынша мөлшерлеме тұрақты түрде көтеріледі.
Себебі 1 жылдың 2020 мамыры мен 31 жылдың 2022 қазаны аралығында сатып алынған облигациялар базалық мөлшерлемесі 0% болды. Жаңа облигациялар 0.40% базалық мөлшерлемемен шығарылады. 6.49% жаңа инфляция деңгейі барлық бұрынғы инвесторлар дәл осындай кірісті алатынын білдіреді, ал жаңа облигацияларды сатып алушылар базаны қамтитын құрамдас мөлшерлемені алады, бұл оларға 6.89% береді.
Жаңа облигацияларды сатып алушылар үшін одан да жақсысы, базалық мөлшерлеме облигациялардың қызмет ету мерзіміне кепілдік береді, олар 30 жыл бойы өтелмейді, бұл облигацияларды ұстаушыларға ұзақ уақыт бойы қосымша серпін береді. Инфляция 0% дейін төмендесе де, олар әлі де 0.40% кіріс алады.
Жоғары базалық мөлшерлеме жағдайында I облигацияларын 6.89% мөлшерлемемен алған сатып алушылар шамамен төрт жылдан кейін 9.62% құлыптаған сатып алушылардан алда болуы керек. Бұл әрқашан маңызды кеңесшіден сұраңыз өсу мен ақша ағыны тұрғысынан сіз үшін не мағыналы екендігі туралы.
I облигацияларға тарихи көзқарас
Бірінші I облигациялар 1998 жылдың қыркүйегінде 3.40% базалық мөлшерлемемен шығарылды, ол 3.60 жылдың мамырында 2000% дейін көтерілді, бұл ең жоғары болды. Содан бері кепілдік тұрақты түрде төмендеп, бірнеше рет 0% құрады, соның ішінде 2020 жылдың мамырынан қазан айына дейінгі осы соңғы, ең ұзақ мерзімді. Бұл 1 жылдың 2000 мамыры мен 31 жылдың 2000 қазаны аралығында сатып алынған I облигациясын иеленетін кез келген адам бүгінде 10.20% пайыздық мөлшерлемеден ләззат алады дегенді білдіреді, дегенмен бұл соңғы алты айдағы 13.39% алғандағы айтарлықтай төмендеу.
Дегенмен, соңғы минутта облигацияларды сатып алушылар тым жаман сезінбеуі керек - олар сәуір айының соңына дейін 9.62% мөлшерлемені алады, өйткені облигациялар композиттік мөлшерлемені аукцион кезінде алты ай бойы төлейді. олар сатып алынған айдың бірінші күні. 1 мамыр мен 1 қарашада өтетін әрбір аукционда инфляция деңгейі жылына екі рет түзетіледі.
Мен облигациялар мөлшерлемесін қалай есептеймін?
Егер сіз I облигацияларының мөлшерлемесі нақты қалай есептелетініне қызық болсаңыз, бұл тіркелген мөлшерлеменің қосындысы, оған қоса алдыңғы алты айдағы жартыжылдық инфляция деңгейінің екі еселенген сомасы (соңғы аукционда бұл наурыздан бастап Тұтыну бағасының индексіндегі өзгеріс). қыркүйекке дейін). Бұл нәтиже белгіленген мөлшерлеменің инфляция деңгейіне көбейтілген сомасына қосылады. Бүкіл есептеу келесідей көрінеді: [Тіркелген мөлшерлеме + (2 x жартыжылдық инфляция деңгейі) + (тіркелген мөлшерлеме x жартыжылдық инфляция деңгейі)].
I облигацияларының мөлшерлемесі және олардың қалай есептелетіні туралы толық ақпаратты табуға болады Мұнда, ал әрбір облигацияның бүкіл тарихының тарихи кестесі жарияланады Мұнда.
Bottom Line
Шындығында, жаңа 6.89% мөлшерлемемен I облигацияларын сатып алатын инвесторлар төрт жылдан кейін өткен айда мерзімі аяқталған 9.62% мөлшерлемені бекіткен инвесторлардан озып шығуы мүмкін. 10%-ға жуық кірісті алуға тырысатын барлық фанфардың арасында инвесторлар шыдамдылық танытып, осы соңғы ұсыныста 0.40%-ға дейін көтерілген теңдеудегі базалық мөлшерлемені есептегені дұрыс болар еді.
Тұрақты кірісті бағалы қағаздар бойынша кеңестер
A қаржылық кеңесші инвестициялық мақсаттарыңызды, уақыт кестесін және тәуекел профилін толықтыратын тұрақты кірісті бағалы қағаздарды таңдауға көмектесе алады. Қаржылық кеңесшіні табу қиын емес. SmartAsset тегін құралы Сізге аймағыңызға қызмет көрсететін үш қаржылық кеңесшіге дейін сәйкестендіреді және қайсысы сізге сәйкес келетінін шешу үшін кеңесшіңіздің сәйкестігімен ақысыз сұхбат ала аласыз. Егер сіз қаржылық мақсаттарыңызға жетуге көмектесетін кеңесшіні табуға дайын болсаңыз, қазір бастаңыз.
Біздің ақысыз пайдаланыңыз инвестициялық калькулятор инвестицияларыңыздың уақыт өте келе қалай өсетінін жылдам бағалау үшін.
I облигациялары бойынша $10,000 XNUMX жеке лимиттен артық сатып алуға болады. Мұнда қалай. Сенаторлар да қазір сізге рұқсат беру үшін күресуде I облигацияларында одан да көп сатып алыңыз.
Фото несие: ©iStock.com/jetcityimage, ©iStock.com/jetcityimage
Пост Бұл кейінге қалдыру пайдалы: жаңа 6.89% I облигациялары ескі 9.62% облигацияларды небәрі 4 жылда жеңеді. бірінші пайда болды SmartAsset блогы.
Дереккөз: https://finance.yahoo.com/news/pays-procrastinate-6-89-bonds-175401666.html