1+1=3 тақтада математикалық есептеулер ретінде
Getty
Жабық қорларға келетін болсақ (немесе кез келген инвестиция), бұл адамдардың көпшілігі дұрыс түсінбейтін нәрселерді іздеу үшін төлейді. Өйткені бұл (көрінетін) кішкентай инвесторлардың қадағалауы мен қателіктері бізге қарама-қайшы адамдарға ең жақсы сатып алу мүмкіндіктерін бере алады.
Ал CEF туралы айтатын болсақ, біреуі бар тым кең таралған Мен адамдардың қайта-қайта жасайтынын көремін, әсіресе осы жоғары табысты қорларға жаңадан келгендер. Мен не істеп жатқанымды көру үшін, CEF деп аталатын нөлге назар аударайық Columbia Seligman Premium Technology Growth Fund (STK).
STK портфолиосы негізінен ірі технологиялық акциялардан тұрады: Apple (AAPL), чипмейкер Broadcom (AVGO) және Microsoft (MSFT) оның жетекші холдингтерінің қатарына кіреді. Қор бүгінде 7% ғана дивидендке ие.
Жоғарыдағы диаграммада көріп отырғаныңыздай, ол шамамен 14 жыл бұрын пайда болғаннан бері жүздеген пайыз қайтарылды. Егер біз оны CAGR-ге (құрама жылдық өсу қарқыны немесе жай ғана жылына орташа пайыздық табыс) орташа есептесек, қор жылына орташа есеппен 20% керемет табыс әкелгенін көреміз.
Міне, бір нәрсе - адамдардың көпшілігі STK-ның керемет өнімділігі туралы білмейді! Оны Google Finance сияқты тегін қор скрининг құралына теріңіз және сіз он жарым жыл ішінде 35% шамалы кірісті көрсететін осы диаграмманы аласыз!
Менің CEF Insider қызмет көрсету, біз Google Finance немесе Yahoo Finance қолданбаймыз, себебі олар жаңылыстырады, әсіресе CEF-ге қатысты, мен бір минуттан кейін түсіндіремін. Бірақ адамдардың көпшілігі осы тегін және қол жетімді құралдарға сенеді.
Біріктірілгенде, екеуі де басқа қаржылық веб-сайттарға қарағанда үлкен маржамен танымал. Сондықтан пайдаланушылар біз қолданатын диаграммаларда әртүрлі нәтижелерді көргенде CEF Insider және олар Google және Yahoo-дан алғандары, егер олар сәл шатасса, бұл түсінікті.
Сонымен мұнда не болып жатыр? Қарапайым шындық Google Finance және Yahoo Finance дивидендтерді қоспаңыз инвестицияның тарихи өнімділігі туралы есеп беру кезінде. Бұл дивиденд төлемейтін акцияларды өлшеу үшін жақсы Әліппе (GOOGL). Бірақ бұл қызметтер жұмыс істемейді Мүлдем жоқ CEF үшін, олар дәл қазір орта есеппен 7.9% береді.
Біз қолданатындар сияқты кәсіби құралдар CEF Insider, дегенмен, сізге қорды беру үшін дивидендтерден де, баға өсімінен де алатын кіріс факторы жалпы қайтарым. Бұл өте маңызды, өйткені дивидендтер өте маңызды, тіпті орташа S&P 1.5 акциясындағы салыстырмалы түрде төмен кірістілік (қазіргі уақытта шамамен 500%) уақыт өте үлкен айырмашылықты тудырады.
Осылайша сіз 8% немесе одан да көп табыс әкелетін CEF-мен жұмыс істегенде, дивидендтерді елемейтін баға-рентабельділік диаграммасы болатынын елестете аласыз. өте жаңылыстыру. Мысалы, 10 жылы акциясы 2010 доллардан, сондай-ақ 10 жылы акциясы 2020 доллардан саудаланатын қор, егер сол қор бүкіл уақыт бойы 10% табыс бермесе, ақымақ болып көрінеді. Бұл жағдайда ол жылдық 10% күшті пайда әкелді.
Сондықтан, егер сіз STK-ны көптеген тегін қор скринингтік сайттарында іздесеңіз, бұл апатқа ұқсайды. Бірақ біз шындықтың әлдеқайда басқаша екенін білеміз, сондықтан оның күшті өнімділік тарихы бар екенін біле отырып, оны бақылаулар тізіміне енгізе аламыз.
Ең бастысы? CEF-ті талдағанда, дұрыс диаграммаларды қарап жатқаныңызға және сол диаграммалардың қамтиды дивидендтер олардың қайтарымдылық есептерінде. Бұл диаграммалардың көпшілігі адамдарға қол жеткізу қиын және қымбат болғандықтан, сіздің ең жақсы ставкаңыз сізге жазылу арқылы өткен өнімділікті бақылауға мүмкіндік беру болып табылады. CEF Insider.
Майкл Фостер - жетекші зерттеу талдаушысы Қарама-қарсы Outlook. Табыс туралы көбірек идеялар үшін біздің соңғы есебімізді көру үшін мына жерді басыңыз:Бұзылмайтын кіріс: тұрақты 5% дивидендтері бар 10.2 мәміле қорлары.«
Ашу: жоқ
Дереккөз: https://www.forbes.com/sites/michaelfoster/2023/02/27/this-unbelievably-common-error-could-cost-you-7-dividends/