Маржа шақыру дегеніміз не? Ал сіз оны алудан қалай аулақ бола аласыз?

Негізгі тағамдар

• Маржа шақыруы брокер инвестордан қосымша қаражат салу немесе бағалы қағаздарды сату арқылы маржа шотын қажетті ең төменгі шекті деңгейге жеткізуді талап еткенде орын алады.
• Егер сіз маржа шақыруын қанағаттандыра алмасаңыз, биржалық брокер сіздің мақұлдауыңызсыз бағалы қағаздарыңызды сата алады. Олар мұны сіздің шығындарыңызды немесе салық артықшылықтарыңызды ескерместен жасайды.
• Маржа саудасымен байланысты тәуекелдерді түсіну маңызды, өйткені бірдеңе шындық болу үшін тым жақсы болып көрінсе, бұл әрқашан дерлік.

Инвестицияға көбірек кіріскен сайын сіз опциондар, маржа қоңыраулары және маржа саудасы сияқты терминдерді сөзсіз естисіз. Егер сіз инвестициялауды жаңадан бастасаңыз, бұл шарттар қорқынышты болып көрінуі мүмкін, сондықтан біз инвесторлар үшін практикалық түсініктемемен бірге оларды оңайлатуға бар күшімізді саламыз.

Көптеген инвесторлар маржаға инвестициялау үшін маржа шотын ашады, яғни олар белгілі бір бағалы қағаздарды сатып алу үшін брокерден қарыз алады. Маржа бойынша сатып алу әлеуетті пайданы ұлғайта алады, бірақ ол ықтимал шығындарды да арттырады.

Бұл маржа саудасының тәуекелі және маржа шақыруына әкелуі мүмкін, әсіресе нарықтың төтенше құбылмалылығы кезінде. Біз маржа қоңырауының анықтамасын және опциондарды саудалаған кезде оны алуды болдырмау үшін не істеу керектігін қарастырамыз.

Маржа саудасы дегеніміз не?

Маржа шақыруларын талқыламас бұрын, қарастырайық маржа саудасы жалпы алғанда. Сіз маржа бойынша сатып алған кезде немесе маржа саудасын бастаған кезде бағалы қағаздарды сатып алу үшін биржалық брокерден қарыз аласыз. Кез келген инвестициялық брокермен маржа шотын ашқанда, сіз өзіңіздің ақшаңыз бен брокер сізге несие беретін ақшаның қоспасымен бағалы қағаздарды (акциялар, облигациялар, ETF) сатып ала аласыз.

Сіз инвестициялау үшін қарызға алған ақшаңыз маржа деп аталады. Бұл маржа бағалы қағаздарға көбірек ақша салуға мүмкіндік береді. Бұл акция бағасы көтеріліп, жоғары сата алсаңыз, әлеуетті пайдаңызды көбейте алатыныңызды білдіреді. Бірақ сізде бағалы қағаздың құнсыздану және қарызға алған ақшаңызды қайтару мүмкіндігі жоқ болу қаупі бар.

Егер маржа шотыңыз тым азайып кетсе және сіз маржа шақыруын орындай алмасаңыз, биржалық брокер сіздің рұқсатыңызсыз және салық стратегияларын ескермей бағалы қағаздарыңызды сата алатынын ескеріңіз. Жағдайды шешуге әдетте екі-бес күн уақытыңыз болса да, сіз, әрине, брокерді мерзімін өткізіп алу арқылы сынағыңыз келмейді.

TryqQ.ai Active Indexer Kit туралы | Q.ai – Forbes компаниясы

Маржа қоңырауы дегеніміз не?

Маржа шақыруы брокерлік шоттағы инвестициялардың құны техникалық қызмет көрсету маржасы деп аталатын белгілі бір деңгейден төмен түскенде орын алады. Содан кейін шот иесінен талап етілетін маржа деңгейіне жету үшін қосымша ақша немесе бағалы қағаздар салу қажет.

Негізінде маржа қоңырауы сіздің брокеріңіз қызмет көрсету талаптарын қанағаттандыру үшін көбірек қаражат салуыңызды немесе ағымдағы бағалы қағаздарыңызды сатуды қалайтынын білдіреді. Бұл әдетте сіздің шотыңыздағы бағалы қағаздар құнының төмендеуінен кейін болады. Егер сіз әрекет жасамасаңыз, брокер есептік жазбаңызды қайтадан жақсы жағдайға келтіру үшін активтеріңізді сата алады.

Сондай-ақ, сіз маржа шақыру талаптарын орындамайынша, брокерлік шот арқылы көбірек бағалы қағаздарды сатып ала алмайсыз.

Неліктен маржа қоңыраулары орын алады?

Маржа қоңырауы әдетте қор нарығының төтенше құбылмалылығы кезеңі болған кезде болады. Міне, маржа қоңырауына әкелуі мүмкін бірнеше жағдайлар.

• Нарықтың құбылмалылығы. Нарықтағы құбылмалылық көп болған кезде бағалы қағаздардың бағасы құбылып, құны айтарлықтай төмендеуі мүмкін.
• Есептік жазбаңызда ақша азайып жатыр, мүмкін сауданың нашарлығына байланысты. Кемелді әлемде біз әрқашан төменнен сатып алып, жоғары сататынбыз. 2022 жылы көргеніміздей, сіз төмен сатып жатырмын деп ойлай аласыз және жылдың соңына дейін қауіпсіздіктің тағы 50% төмендеуін көруге болады.

Маржалық қоңыраулар туралы қорқынышты нәрсе, олар әдетте нарықтың құбылмалылығы кезінде пайда болады. Бұл шотты қаржыландыру үшін бағалы қағаздарыңызды әдеттегіден де төмен бағамен сатуды білдіруі мүмкін.

Біз қараған кезде Карвана қоры, біз акциялардың бір жылда 98%-ға қалай төмендегенін атап өттік. Бір жыл ішінде осы компанияның акцияларын маржамен сатып алған адамдар, ол қайта көтеріледі деп ойлап, жоғары құбылмалылыққа байланысты маржа қоңырауына ұшырауы мүмкін. Бұл бір ғана мысал болса да, сіз 2022 жылдан бастап кез келген дерлік бағалы қағазды қарап, инвестициялау үшін қарыз алуды былай қойғанда, қор нарығына инвестиция салу қиын жыл болғанын көре аласыз.

Опциондарды саудалау кезінде маржа шақырудан қалай аулақ бола аласыз?

Жалпы алғанда, опциондармен сауда жасау кезінде сізде маржа шотыңыз болуы керек. Сіз маржа қоңырауларымен жұмыс істеуден мүлдем аулақ болғыңыз келеді немесе біреуіне дайындалу үшін бар күшіңізді салғыңыз келеді.

Маржа шақырудан қалай аулақ болуға болады?

• Қосымша қаражатты қолдаңыз. Бірдеңе болған жағдайда маржа шотыңызға салуға болатын ақшаңыздың болуы маңызды.
• Инвестицияларыңызды әртараптандырыңыз. Сіз сауда жасайтын бағалы қағаздарды әртараптандыру арқылы маржа шотыңыздың құбылмалылығын шектей аласыз.
• Есептік жазбаңызды бақылаңыз. Кез келген жағдайға дайын болу үшін инвестицияларыңызды және есептік жазбаңызды бақылаңыз.

Маржа саудасы қауіпті ме?

Инвестициялау үшін ақшаны қарызға алған кез келген уақытта сіз айтарлықтай тәуекелге барасыз. Экономикалық өсу кезінде инвестицияның қаншалықты жоғарылағаны туралы мақтану оңай.

Алайда, экономика құлдыраған кезде, біз тіпті ең ірі компаниялардың қор нарығының кең таралған сатылымдарына байланысты құнның төмендегенін көреміз. Өткен жылы инфляцияның өсуі экономикаға үлкен әсер етті, ФРЖ оны агрессивті ставкаларды көтеру науқанымен күресуге шешім қабылдады. Нәтиже жыл бойы қор нарығының жаппай сатылуы болды. Бұл маржа саудасы сияқты күрделі инвестициялық стратегияларды әсіресе қауіпті етті және көптеген адамдар өз капиталының айтарлықтай көлемін жоғалтты.

2021 жылы Robinhood қаржылық индустрияны реттеу органымен (FINRA) брокерлік қызмет өз клиенттеріне «кеңінен таралған және елеулі» зиян келтірді деген айыппен 70 миллион долларға жуық айыппұл салды. FINRA Robinhood сауда-саттықты маржаға орналастыру сияқты күрделі қаржылық тақырыптар бойынша жалған және жаңылыстыратын ақпаратты таратқан деп мәлімдеді.

Опциондық сауда-саттық тәуекелдерін өз мойнына алмау керек көптеген инвесторларды Robinhood мақұлдады. FINRA Robinhood-тың жалған ақпараты тұтынушыларға 7 миллион доллардан астам шығын әкелетінін анықтады.

Сізге тағы не білу керек?

Маржа бойынша қор нарығына инвестициялау көптеген тәуекелдермен бірге келеді және маңызды мақсат үшін үнемдеуге тырыссаңыз немесе тәуекелге төзімділігіңіз салыстырмалы түрде төмен болса, бұл ұсынылмайды. Мысалы, сіз осы стратегия арқылы үйлену тойыңызға немесе келесі жылы бірінші үйіңізді сатып алуға ниеттенген ақшаңызды салғыңыз келмеуі мүмкін.

Сатып алынған акцияларды маржамен сатқанда не болады?

Үйіңізді сатқан кездегідей, сіз алдымен несиеге алған ақшаңызды брокерлік қызметке төлеу үшін сатудан түскен қаражатты пайдалануыңыз керек. Содан кейін сіз пайда таба аласыз деп есептей отырып, қаражатыңызды аласыз.

Техникалық қызмет көрсету маржасы дегеніміз не?

Бұл инвестор сатып алғаннан кейін маржа шотында ұстауы тиіс ақшаның ең аз сомасы. Есептік жазбаңыз осы деңгейден төмен түссе, маржа қоңырауы іске қосылады және сізге қосымша қаражат салуға немесе инвестицияларды сатуға тура келеді.

FINRA инвесторларға маржа саудасымен айналысқан кезде ұсталатын бағалы қағаздарының жалпы құнының 25% құрайтын ең төменгі меншікті капитал деңгейін сақтауды міндеттейді. Кейбір брокерлерде 30% немесе тіпті 40% дейін техникалық қызмет көрсету талаптары жоғары болады.

Қанша маржа қауіпсіз сома болып саналады?

Қарыз алу және инвестициялау үшін қауіпсіз деп саналатын белгілі бір ақша сомасы жоқ, өйткені бізде әр түрлі қаржылық жағдайлар бар. Маржа саудасымен ақша жоғалту мүмкіндігін ескеріңіз және брокерден бастапқы несиені өтеуде тұрып қалуыңыз мүмкін.

Сіз акцияға 5,000 XNUMX АҚШ долларын инвестициялау үшін ақшаны қарызға алдыңыз делік, сіз өзіңіз ойлағандай күшті ставка – егер шот түсіп қалса және сіз маржа қоңырауын алсаңыз, сіз бұл шотты қаржыландырудың жолын табуыңыз керек немесе бұл инвестицияны шығынға сатуыңыз керек. Содан кейін сіз брокер таңдаған пайыздармен немесе комиссиялармен бірге маржалық несиені қайтару туралы алаңдауыңыз керек.

Сіз қалай инвестициялауыңыз керек?

Маржа саудасынан жақсы табыс әкелетін адамдардың көптеген табыстары бар болса да, бұл жүрек әлсіздер немесе білмейтіндер үшін емес.

Ақшаңызды қалай салу керектігін білмесеңіз, Q.ai көмектесе алады. Біздің жасанды интеллект тәуекелдерге төзімділік пен экономикалық жағдайлардың барлық түрлері үшін ең жақсы инвестициялар үшін нарықтарды зерттейді. Содан кейін ол оларды ыңғайлы түрде біріктіреді Инвестициялық жинақтар инвестициялауды қарапайым және стратегиялық етеді.

Ең бастысы, белсендіруге болады Портфолионы қорғау қай салаға инвестиция салсаңыз да, кез келген уақытта табысыңызды қорғау және шығындарыңызды азайту үшін.

Бүгін Q.ai жүктеп алыңыз AI-мен жұмыс істейтін инвестициялық стратегияларға қол жеткізу үшін.